Какие акции покупать в 2022
Перейти к содержимому

Какие акции покупать в 2022

  • автор:

Дивидендный портфель в 2022 году: какие акции купить, чтобы получать ежемесячную пассивную прибыль

dividendnyj-portfel-v-2022-godu

Дивиденды — один из способов получения пассивного дохода от акций.

Подробно преимущества и недостатки дивидендной стратегии инвестирования мы уже обсуждали ранее. Здесь речь пойдет о том, как сформировать дивидендный портфель в 2022 году.

Статус инвестора и его возможности

Дивиденды по результатам деятельности выплачивают публичные компании, а также биржевые фонды. Но возможность приобрести те или иные финансовые инструменты зависит от статуса инвестора.

В России законодательством установлен статус квалифицированного инвестора. Получить его несложно, если соответствовать установленным требованиям. Нормативно-правовыми актами других стран, в том числе Германии, могут устанавливаться дополнительные требования и ограничения.

Формировать портфель можно двумя способами в зависимости от статуса инвестора.

Неквалифицированные инвесторы

В России людям с таким статусом можно приобретать ценные бумаги, которые находятся в обороте на биржах Москвы и СПб. Но особенность в том, что российские биржевые фонды не выплачивают дивиденды. Поэтому нужно ориентироваться только на акции публичных компаний.

Для выбора подходящего объекта для вложений необходимо учитывать несколько факторов:

  • во-первых, статус в отрасли, где осуществляет деятельность публичная компания;
  • во-вторых, результаты хозяйственной деятельности и планы на будущее;
  • в‑третьих, текущие финансовые показатели.

У неквалифицированного инвестора меньше возможностей для международных вложений. Фото: Mentatdgt / pexels.com

При формировании портфеля нужно учитывать не только максимальную прибыль в виде дивидендов. Для нивелирования рисков инвестирования необходимо диверсифицировать его. Нельзя формировать портфель из акций одной компании или корпораций, работающих в одной отрасли.

Квалифицированные инвесторы

Главным отличием является то, что у них появляется доступ к иностранным ETF, которые выплачивают дивиденды. То есть при покупке ценных бумах биржевого фонда вкладчик получает не только пассивный доход, но и диверсификацию.

Покупатель может найти зарубежные ETF с максимальной диверсификацией. Они могут инвестировать в разные активы, разные страны или отрасли экономики. Благодаря этому можно покупать ЦБ, не выбирая акции поштучно.

Инструкция по инвестированию в акции

Если инвестировать исключительно в акции публичных компаний, то формировать дивидендный инвестиционный портфель нужно по такой схеме. Она подойдет неквалифицированным инвесторам, у которых доступ к подходящим международным активам закрыт.

Этап 1. Составление графика выплат

Выбирать нужно из ценных бумаг, которые торгуются на местных фондовых биржах. Обратите внимание, что инвесторы из России не смогут подобрать акции российских акционерных обществ с ежемесячными дивидендными выплатами. Это связано с ограничениями местного законодательства.

Поэтому при формировании портфеля нужно выбирать активы так, чтобы выплаты происходили в разные месяцы и доход вкладчик получал каждый месяц. Для этого можно использовать дивидендные календари, которые публикуются на специализированных ресурсах.

Необходимо составить список компаний, которые выплачивают дивиденды. Фото: Kindel Media / pexels.com

После прохождения этого этапа список потенциальных активов получится очень большим. Это нестрашно, так как на следующем этапе он сократится.

Этап 2. Выбор публичных компаний

Для инвестора важно не только получение дохода, но и надежность инвестиции. Поэтому при выборе акций для покупки нужно учитывать надежность эмитента. Параметров выбора может быть много, но здесь остановимся только на основных. Они помогут сделать правильный выбор новичку.

Ключевые параметры выбора:

  1. Уровень листинга. На Московской бирже есть три уровня. Чем от выше, тем более жесткие требования предъявляются к эмитенту акций. На первом уровне представлены максимально ликвидные ценные бумаги с минимальной волатильностью. На третьем — рисковые активы. При выборе первого уровня покупатель получает максимальную надежность, но минимальные дивиденды.
  2. Биржевые индексы. По ним можно отслеживать изменение фондового рынка. Они рассчитываются на основе курса акций крупных компаний, отобранных по определенному критерию. Если публичная корпорация учитывается в индексе, это говорит о ее надежности и стабильности. Можно класть ее акции себе в портфель.
  3. «Столпы» рынка. На фондовом рынке США существует понятие «дивидендных аристократов». Это крупные корпорации с высокой капитализацией. Они давно присутствуют на рынке, регулярно платят дивиденды, а также увеличивают их размер для инвесторов. В России таких «столпов» еще нет, но можно выделить крупные корпорации, которые показывают стабильный рост и постоянно платят дивиденды. Их акции представлены под тикерами NVTK, SBER, GAZP.

Этап 3. Изучение потенциального актива

Компания может быть привлекательной для вложений на момент принятия решения о покупке, но при инвестировании важно учитывать долгосрочные тенденции. То есть нужно знать, что корпорация продолжит стабильно развиваться и платить владельцам акций положенные им выплаты.

Чтобы сформировать дивидендный портфель в 2022 году, при принятии решения о приобретении актива нужно проанализировать несколько дополнительных показателей.

  • Динамика роста прибыли. Если анализ показывает, что размер получаемой прибыли постоянно падает, лучше отказаться от покупки. Нет гарантии, что выплата дивидендов продолжится. Получаемой прибыли может не хватить на покрытие текущих потребностей. Рост прибыли необязательно должен быть рекордным, но саму динамику необходимо наблюдать.
  • Коэффициент выплаты. Это размер прибыли в процентах, которая направляется на выплату дивидендов. Он не должен быть большим, так как прибыль необходимо использовать для вложений в бизнес и дальнейшего развития. В противном случае это может привести к потере рыночных позиций.
  • Стабильность выплат. Нужно удостовериться, что публичная компания выплачивает дивиденды акционерам постоянно. В этом случае увеличивается уверенность в том, что она продолжит это делать далее. Однако не нужно забывать о форс-мажорных обстоятельствах, поэтому необходимо постоянно контролировать рыночную ситуацию.
  • Кредитная нагрузка. Если корпорация имеет много долговых обязательств, есть риск невыплаты процентов. Прибыль будет уходить на погашение текущих долгов и процентов по ним.

Перед покупкой актива его необходимо тщательно изучить. Фото: Tiger Lily / pexels.com

Найти нужную справочную информацию можно на официальных сайтах самих компаний. Они публикуют ее для своих инвесторов. Кроме того, есть специальные сервисы в интернете, которые выкладывают нужные данные.

Что в итоге

Следуя приведенной выше инструкции, можно сформировать дивидендный портфель в 2022 году неквалифицированному инвестору.

Он будет получать не самую высокую, но стабильную ежемесячную прибыль. При этом ему нужно лишь приложить усилия для выбора активов, после чего лишь время от времени контролировать ситуацию. А инструкция о формировании портфеля из ETF для квалифицированных инвесторов будет опубликована позднее.

5 акций, к которым стоит присмотреться во время распродажи

С 20 сентября на российском фондовом рынке царит идеальный шторм. Основной индекс Мосбиржи упал до значений 2017 года. Большинство акций обновило свои многолетние минимумы.

Расскажу о пятерке наиболее интересных российских бумаг.

Аватар автора

Segezha Group

Что нужно знать о компании. Segezha Group (MOEX: SGZH) — ведущий российский лесопромышленный холдинг с вертикально интегрированной структурой, полным циклом лесозаготовки и глубокой переработки древесины. Компания считается одним из крупнейших лесопользователей в мире: текущая общая площадь арендованного лесного фонда составляет 16,1 млн гектар.

Что происходит с акциями. С начала года акции Segezha Group на Московской бирже снизились более чем на 55%. Основная причина — это новые иностранные санкции против всего сектора, в котором работает компания.

Факторы падения. Евросоюз объявил о запрете импорта российской лесной продукции на сумму до 6 млрд долларов. Под санкциями оказались все основные категории экспортных товаров: древесина и изделия из нее, пиломатериалы, древесные плиты, фанера, бумага, картон и прочая продукция.

Почему акции могут вырасти. В середине сентября Bloomberg сообщил, что Еврокомиссия сейчас рассматривает вариант ослабления своих ограничений против России, в рамках которого будет разрешено перевозить определенные группы подсанкционных товаров: угля, удобрений, древесины и некоторых цементных изделий.

Кроме этого, иностранным компаниям позволят оказывать финансовые услуги компаниям из России, например по страхованию или перестрахованию грузов. Это позволит Segezha Group быстрее провести трансформацию своего бизнеса благодаря выходу на новые зарубежные рынки, в первую очередь Азии, Ближнего Востока, Африки и Южной Америки.

К тому же возрастает вероятность того, что финансовые результаты компании в 2023 году будут намного выше, чем сейчас этого ожидает менеджмент и рынок.

В этом случае лесопромышленный холдинг в 2023 году может выплатить повышенный размер дивидендов, как это было в 2021 году: руководство за прошлый год выплатило 16,6 млрд рублей, что в 3 раза больше, чем прописано в дивидендной политике.

Обложка статьи

«Русагро»

Что нужно знать о компании. «Русагро» (MOEX: AGRO) — один из крупнейших российских агрохолдингов, который занимает ведущие позиции на местном рынке в производстве сахара, животноводстве, растениеводстве и масложировом бизнесе.

Что происходит с акциями. В 2022 году акции компании на Московской бирже скорректировались почти на 40%, хотя против агрохолдинга не вводилось никаких прямых иностранных санкций.

Факторы падения. Главная причина столь сильного падения — это отсутствие дивидендных выплат. Инвесторы с нетерпением ждут, когда компания сможет вернуться к распределению прибыли, но пока у менеджмента не получается обойти инфраструктурные ограничения: европейские санкции против НРД и запрет со стороны ЦБ РФ на выплату дивидендов и купонов нерезидентам.

Почему акции могут вырасти. Выходом из ситуации могла бы стать перерегистрация головного офиса агрохолдинга, которую сейчас активно прорабатывает руководство компании, обсуждая различные варианты переезда. Отчасти из-за этого «Русагро» пришлось объявить нулевые дивиденды по итогам первого полугодия 2022 года.

Тем не менее бизнес «Русагро» сохраняет высокий уровень инвестиционной привлекательности, и в 2023 году акции компании могут спокойно переписать собственный максимум на Мосбирже, если менеджменту агрохолдинга удастся оперативно решить свой дивидендный вопрос.

Динамика дивидендных выплат «Русагро»
2017 30,11 ₽
2018 33,28 ₽
2019 33,49 ₽
2020 91,29 ₽
2021 64,4 ₽
1п2022 0 ₽
Динамика дивидендных выплат «Русагро»
2017 30,11 ₽
2018 33,28 ₽
2019 33,49 ₽
2020 91,29 ₽
2021 64,4 ₽
1п2022 0 ₽

«Газпром»

Что нужно знать о компании. «Газпром» (MOEX: GAZP) — крупнейшая российская энергетическая компания, которая занимается геологоразведкой, добычей, транспортировкой, хранением, переработкой и реализацией газа, газового конденсата и нефти. Основной контролирующий акционер предприятия — государство.

Что происходит с акциями. Акции «Газпрома» на российском фондовом рынке за 9 месяцев упали на 37% на фоне проблем на ключевом экспортном рынке компании — в Европе.

Факторы падения. Экспорт «Газпрома» в страны дальнего зарубежья с января по август сократился на 37% — до 82,2 млрд кубических метров — ввиду остановки прокачки газа по «Северному потоку — 1» и трубопроводу «Ямал — Европа».

Почему акции могут вырасти. Основная краткосрочная идея в акциях «Газпрома» связана с большими промежуточными дивидендами: менеджмент российской компании по итогам первого полугодия 2022 года рекомендовал выплатить своим акционерам 51,03 ₽, что соответствует выплате 50% скорректированной чистой прибыли. Текущая дивидендная доходность — 22,7%. Дата закрытия реестра — 11 октября 2022 года.

Наиболее важной датой для инвесторов будет 30 сентября, когда пройдет ВОСА «Газпрома», на котором акционеры должны утвердить текущие дивиденды. Учитывая последние комментарии менеджмента и директиву правительства РФ с рекомендацией распределить прибыль за первое полугодие, вероятность одобрения выплаты крайне высокая.

Но эта идея только краткосрочная. Среднесрочные перспективы очень туманны: в ближайшие несколько лет российскому энергетическому лидеру придется заниматься перестройкой своего экспорта из Европы в Азию, которая будет сопровождаться повышенными налоговыми сборами.

До 2025 года госпошлину для трубопроводного газа правительство планирует повысить с 30 до 50%, что должно негативно сказаться на финансовых результатах и дивидендах «Газпрома».

Динамика дивидендных выплат «Газпрома»
2017 8,04 ₽
2018 16,61 ₽
2019 15,24 ₽
2020 12,55 ₽
2021 0 ₽
1п2022 51,03 ₽
Динамика дивидендных выплат «Газпрома»
2017 8,04 ₽
2018 16,61 ₽
2019 15,24 ₽
2020 12,55 ₽
2021 0 ₽
1п2022 51,03 ₽

«Магнит»

Что нужно знать о компании. «Магнит» (MOEX: MGNT) — это второй по доле рынка российский продуктовый ретейлер и лидер сектора по общему количеству магазинов. Компании принадлежит более 26,7 тысячи магазинов, второе место у X5 Group — почти 20 тысяч магазинов.

Что происходит с акциями. Капитализация «Магнита» с начала года показала наилучшую динамику среди рассматриваемых компаний, она упала всего на 18% за счет отмены дивидендных выплат.

Факторы падения. В 2021 году менеджмент компании неожиданно отказался от финального распределения прибыли. Наиболее вероятная причина — это наличие программы глобальных депозитарных расписок (GDR). Начиная с марта — апреля 2022 года зарубежные финансовые организации стали блокировать дивидендные переводы из России и в Россию, а значит, не все акционеры получили бы свои выплаты.

Почему акции могут вырасти. Ключевой драйвер роста ретейлера — это возвращение дивидендных выплат, которое должно состояться после публикации финансовых результатов за 9 месяцев 2022 года.

20 мая 2022 года в рамках решения проблемы менеджмент «Магнита» объявил о расторжении депозитарного соглашения c J. P. Morgan Chase и об уходе с зарубежных фондовых площадок. Теперь ретейлеру ничего не мешает выплатить чистую прибыль на обыкновенные акции, которые торгуются на Мосбирже.

Учитывая принцип распределения прибыли в 2020 и 2021 годах, в рамках которых компания совершала одинаковые выплаты за 9 и 12 месяцев, консервативно настроенные инвесторы могут ожидать дивидендов в размере не менее 30 млрд рублей, или 294,37 ₽ в каждый отчетный период, что соответствует последнему распределению. Суммарная годовая выплата — 588,74 ₽. Прогнозная дивидендная доходность — 12%.

Если исходить из позитивного сценария, то менеджмент компании теоретически может добавить спецдивиденд, так как ранее ретейлер отказался от распределения прибыли за 12 месяцев 2021 года.

Спецдивиденд, вероятно, будет равен выплате за 9 месяцев 2021 года — 294,37 ₽. Таким образом, в этом случае прогнозный годовой дивиденд «Магнита» составит 883,11 ₽, что эквивалентно 18% дивдоходности.

Динамика дивидендных выплат «Магнита»
9м2020 245,31 ₽
2020 245,31 ₽
9м2021 294,37 ₽
2021 0 ₽
9м2022 294,37 ₽
2022 294,37 ₽
Спецдивиденд 294,37 ₽
Динамика дивидендных выплат «Магнита»
9м2020 245,31 ₽
2020 245,31 ₽
9м2021 294,37 ₽
2021 0 ₽
9м2022 294,37 ₽
2022 294,37 ₽
Спецдивиденд 294,37 ₽

АФК «Система»

Что нужно знать о компании. АФК «Система» (MOEX: AFKS) — это частная российская инвестиционная компания, портфель активов которой состоит из множества бизнесов: телекоммуникационного лидера МТС, интернет-магазина Ozon, строительной группы «Эталон», лесопромышленного холдинга Segezha Group, агрохолдинга «Степь», частной медицинской сети «Медси», фармпроизводителя «Биннофарм-групп» и других небольших дочерних предприятий.

Что происходит с акциями. Биржевые котировки АФК «Система» в 2022 году скорректировались почти на 55% за счет падения капитализации публичных дочерних компаний холдинга.

Факторы падения. Бумаги МТС, Ozon, группы «Эталон» и Segezha Group в текущем году на Московской бирже снизились в среднем на 50%, что в основном объясняется слабыми финансовыми результатами, инфраструктурными рисками и новыми санкциями.

Почему акции могут вырасти. Основная идея в акциях связана с сильной рыночной недооценкой российского холдинга относительно стоимости принадлежащих ему долей в дочерних предприятиях. Текущая капитализация АФК «Система» равна 113 млрд рублей, а биржевая стоимость пакетов торгуемых активов превышает 345 млрд рублей.

Инвестиционная компания в долгосрочной перспективе может сократить неоправданно большой дисконт за счет трех факторов. Первый — дальнейшее развитие своих непубличных предприятий, а также абсолютно новых направлений, например рыбного и минерально-водного бизнесов.

В какие акции лучше инвестировать в 2023 году

Инвестирование в акции сегодня составило успешную конкуренцию банковским вкладам, вложениям в недвижимость и другим активам даже среди обычных граждан. По данным ЦБ РФ, к концу 2022 года услугами брокеров пользовались почти 23 млн человек, а это 30% от всего экономически активного населения России. Розничные инвесторы ищут, какие акции выгодно купить сейчас, в 2023 году, поскольку это один из самых прибыльных инструментов.

Лучшие акции для покупки, критерии выбора

Оценивают компанию, акции которой стоит покупать, как правило, с помощью нескольких коэффициентов:

  1. PR (Payout Ratio). Размер дивидендных выплат компании на данный момент. Нужно оценивать не только текущий уровень, но и динамику увеличения таких выплат.
  2. Долг/EBITDA. Используется для оценки закредитованности компании. Показывает, сколько лет потребуется для выплаты долгов при неизменном уровне доходов.
  3. P/E. Мультипликатор помогает оценить срок выхода инвестора в плюс — период, после которого вложения в акции начнут приносить реальный доход. Используется для оценки рентабельности компании и в целом прибыльности бизнеса.
  4. D/E. Показывает соотношение долга компании и собственного капитала. Чем показатель выше, тем больше долговая нагрузка. Но и значение немного выше или ниже нуля может говорить о непривлекательности бизнеса для инвесторов.

Отрасли экономики, выгодные для инвестирования сегодня

В каждом секторе есть свои лидеры, ценные бумаги которых покупать выгоднее всего. Например, в нефтегазовом секторе — это «Татнефть» и «Лукойл», в сфере металлургии — «Мечел», «Северсталь» и «ММК», в области телекоммуникаций — «МТС» и «Ростелеком», в финансовом секторе — «Сбербанк». Но кроме компаний, можно выделить отрасли, привлекательные для частного инвестора.

Здравоохранение

Акции фармацевтических компаний в 2023 году стоит рассматривать как выгодный инструмент инвестирования капитала. Среди лидеров:

  • Merck & Co;
  • Pfizer;
  • Regeneron;
  • Vertex Pharmaceuticals.

Обратите внимание, часто стоимость ценных бумаг зависит от результатов исследований того или иного препарата, а предсказать их практически нереально. Волатильность такого сегмента остаётся высокой, а акции – высокорисковыми, хотя и прибыльными.

Онлайн-торговля, доставка

Повышение привлекательности этого сектора экономики было связано с коронавирусными ограничениями. Многие россияне перешли на онлайн-шопинг, делают заказы на дом, во время пандемии, и так и продолжают им пользвоваться.

Ситуация с коронавирусом повлияла на стоимость ценных бумаг тех компаний, которые специализируются на интернет-торговле. Пример — американская торговая площадка Amazon. Её акции за год показали прирост 74%, всего за 1 месяц пандемии — +20%. Похожий результат показывает eBay — +57%.

И связано это не столько с увеличением дохода населения, сколько со смещением приоритетов — большинство сегодня предпочитают делать покупки онлайн.

Биотех

Биотех, как и медицина, — отрасль, которая активно развивалась во время пандемии. В постковидную эпоху люди уделяют больше внимания состоянию своего здоровья, а биотехнологические компании показывают стабильность.

Специалисты рекомендуют покупать акции следующих компаний:

  • Abbott Lab;
  • Amgen;
  • Biogen;
  • Vertex;
  • Gilead и др.

Инвестиции в такие акции — высокорисковые, но с большой прибылью. Разработка лекарств и новых технологий — длительный процесс (поэтому больше подходит для долгосрочных инвесторов), одобрение от надзорных органов получить можно не всегда. Но если разработка окажется востребованной, прибыль инвестора может стать колоссальной.

Московская биржа пока предлагает только TBIO (ETF-фонд от Тинькофф). При выходе на американский рынок выбор куда больше — iShares NASDAQ Biotechnology ETF (IBB), Health Care Select Sector SPDR Fund (XLV) и многие другие. Всего в США торгуют 12 ETF в сфере биотехнологий.

IT-сфера

На развитие IT-сферы также повлияла пандемия, когда всё больше компаний стали работать онлайн.

Наибольший рост прогнозируется по акциям следующих компаний:

  • «Группа Позитив» (до +18%);
  • Baidu (до +22%);
  • Meituan (до +34,8%);
  • Palo Alto Networks (до +13%).

На американском рынке популярность компаний, работающих в сфере IT, в 2023 году существенно выросла. Естественно, быстрее всего в цене растут ценные бумаги таких гигантов, как, например, Tesla или Apple.

Добыча золота

Традиционно стабильная отрасль. Например, в 2021 году стоимость золота увеличилась более чем на 48%. В некоторые месяцы цена унции золота удерживалась на уровне 1800−1900 долларов.

Росту стоимости драгоценных металлов способствовали неопределённость из-за пандемии, снижение предложения, отрицательные значения процентных ставок. Привлекательными выглядят акции следующих российских компаний:

  • «Полюс» на верхней строчке как крупнейший золотодобытчик в России и второй в мире по объёму разведанных запасов;
  • «Полиметалл» — дивидендная доходность невысокая, в среднем 3,5% годовых, но уровень добычи увеличивается в среднем на 70% в год;
  • «Селигдар» — всю продукцию выкупает группа ВТБ, по прогнозам, объём добычи к 2024 году вырастет в среднем на 30%.

Самые ликвидные акции российских компаний 2023

Наиболее привлекательными с точки зрения прибыли можно считать акции следующих российских компаний:

  • «Полиметалл» (+82% с начала года);
  • «Globaltrans» (+71% с начала года);
  • «Сбербанк» (+67% с начала года);
  • «Аэрофлот» (+59% с начала года);
  • «Транснефть» (+40% с начала года).

В других сферах также есть компании, показывающие стабильный рост. Например, сюда можно отнести «Яндекс» или «Полюс».

Российские акции, которые можно купить для получения высоких дивидендов

Рассмотрим, какие акции российских компаний выгодно покупать сейчас с точки зрения получения дивидендных выплат. В 2023 году наибольший потенциал хорошей дивидендной доходности предположительно покажут следующие компании:

  • «Сбербанк»;
  • «Транснефть»;
  • «ФосАгро»;
  • «МТС»;
  • «Лукойл».

Лидеры рейтинга — компании финансового и нефтяного секторов, по их ценным бумагам инвесторы получают наибольшую прибыль. Например, прогнозируется высокая дивидендная доходность по акциям «Сбербанка» — 13%.

Лучшие недорогие акции на сегодня

Список недорогих акций российских компаний:

  • «Газпром» продаёт акции по 172 руб.;
  • «Мечел» — 213,13 руб.;
  • «Сургутнефтегаз» — 45,60 руб.;
  • группа «НЛМК», сеть магазинов «Лента» — 202,78 руб.

Цена привилегированных акций отличается. Например, в «Сбербанке» цена привилегированной акции — 246,40 руб., обычной акции — 248 руб.

Собираем выгодный портфель в 2023

Существует множество стратегий выбора акций для портфеля:

  • инвестирование в крупнейшие компании с самой большой капитализацией на рынке (голубые фишки);
  • стратегия Бенджамина Грэма предполагает покупку ценных бумаг компании, только если их цена окажется ниже внутренней стоимости;
  • стратегия «на повышение» ориентируется на показатели текущей, годовой прибыли, спроса, предложения, лидерство рынка, рыночные индексы и др.;
  • модель Гринблатта предполагает приобретение перспективных ценных бумаг в момент, когда их цена ещё не выросла.

Предсказать заранее, покажут ли те или иные акции рост или падение, очень сложно. Тем не менее, диверсификация крайне важна. Собранные в портфеле ценные бумаги разных компаний обеспечивают стабильность прибыли и позволяют не уйти в минус.

Чтобы самостоятельно не диверсифицировать инвестиционный портфель, можно покупать ETF. Обращаясь к биржевым фондам, инвестор размещает деньги в те акции, которые уже подобраны и находятся в портфеле.

Пример

Собрать качественный портфель помогут лучшие акции для инвестирования в 2023 году. Рассмотрим на примере:

  • Соберём портфель акций из трёх крупнейших российских компаний. В аналитическом продукте Московской фондовой биржи «Народный портфель» за 2021 год такими стали «Газпром» (доля 32,2%), «Норникель» (12,5%), «Сбербанк» (16,8%).
  • Акции этих компании неизменно растут, но сложно определить, в какой период времени этот рост будет наиболее интенсивным. Для оценки отслеживаем динамику роста стоимости акций за последние 5 лет. С начала 2017 года «Газпром» показал рост на 132%, Норникель — на 125%, а Сбербанк — на 60%.
  • Один из важных критериев портфеля — это корреляция акций. В идеале они должны балансировать друг друга — если одна часть портфеля «просядет», то другие не должны падать синхронно. Лучше всего сочетаются пары акций от «Сбербанка» / «Норникеля» и «Роснефти» / «Норникеля».

Какие акции сейчас растут

Рассмотрим, в какие акции лучше вложить деньги, учитывая прогнозируемый рост стоимости:

  • «Яндекс»;
  • «Татнефть»;
  • «Полюс».

Если рассматривать иностранные компании, то выгодно вложить деньги можно в следующие акции:

  • Amazon;
  • VISA;
  • Applied Materials;
  • Wells Fargo.

В то же время наиболее динамичными оказались не акции компаний-лидеров. Например, большой рост за прошедший год показала российская компания «Россети Ленэнерго» — +67,79% по состоянию на июль 2023 года.

Риски 2023

В первую очередь инвесторам нужно обратить внимание на такие риски:

  • кризис в банковской сфере, в том числе на фоне отрицательных процентных ставок;
  • усиление кибератак на компании, ушедшие в онлайн-сферу;
  • возможность введения новых санкций в отношении России и др.

Прибыльность ценных бумаг, акций в том числе, зависит от сценария, по которому будут развиваться события на фоне введённых против России санкций.

Итоги

Если сформировать портфель акциями пяти российских компаний-лидеров, средняя доходность составит более 18% без учета выплаты дивидендов. Но портфель может быть и широким, например, на 20−30 позиций. Такая диверсификация снижает риски и позволяет повысить потенциальную доходность.

Акции роста в 2022 году

Российские компании, активно использующие ВИЭ.

Будет ли кризис?

Последний раз ключевая ставка была повышена 22 октября до 7,5%.

Насколько страшен для России переход на зелёную экономику?

Акции роста — 2022

«Полюс», «Полиметалл» и «Петропавловск»

Рис. 1. Динамика изменения стоимости акций ПАО «Полюс» на Московской бирже, 2017 — октябрь 2021. Источник: TradingView

Polymetal International plc

Рис. 2. Динамика изменения стоимости акций Polymetal PLC на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Рис. 3. Динамика изменения стоимости акций Petropavlovsk PLC на Лондонской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

«Мечел» и «Распадская»

Чего ждать владельцам префов «Мечела»?

Рис. 4. Динамика изменения стоимости привилегированных акций ПАО «Мечел» на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Рис. 5. Динамика изменения стоимости акций ПАО «Распадская» на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Акции цветных металлургов

Положение на рынке EN+ – лидера по производству ВИЭ и алюминия.

Рис. 6. Динамика изменения стоимости акций Rusal PLC на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

ГМК Норильский никель

Рис. 8. Динамика изменения стоимости акций ПАО «ГМК «Норильский никель» на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Акции нефтегазового сектора

Рис. 9. Динамика изменения стоимости привилегированных акций ПАО «Сургутнефтегаз» на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Рис. 10. Динамика изменения стоимости акций ПАО «Газпром» на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Татнефть им. В.Д. Шашина

Рис. 11. Динамика изменения стоимости акций ПАО «Татнефть» на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Рис. 12. Динамика изменения стоимости акций ПАО «Роснефть» на Московской бирже, 2017 — 2021. Источник: TradingView

Еженедельная рассылка с лучшими материалами «Открытого журнала»

Без минимальной суммы, платы за обслуживание и скрытых комиссий

Откройте счёт с тарифом «Всё включено» за 5 минут, не посещая офис.

проект «Открытие Инвестиции»

Открыть брокерский счёт

Тренировка на учебном счёте

Об «Открытие Инвестиции»

Москва, ул. Летниковская,
д. 2, стр. 4

8 800 500 99 66

Согласие на обработку персональных данных

Размещённые в настоящем разделе сайта публикации носят исключительно ознакомительный характер, представленная в них информация не является гарантией и/или обещанием эффективности деятельности (доходности вложений) в будущем. Информация в статьях выражает лишь мнение автора (коллектива авторов) по тому или иному вопросу и не может рассматриваться как прямое руководство к действию или как официальная позиция/рекомендация АО «Открытие Брокер». АО «Открытие Брокер» не несёт ответственности за использование информации, содержащейся в публикациях, а также за возможные убытки от любых сделок с активами, совершённых на основании данных, содержащихся в публикациях. 18+

АО «Открытие Брокер» (бренд «Открытие Инвестиции»), лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-06097-100000, выдана ФКЦБ России 28.06.2002 (без ограничения срока действия).

ООО УК «ОТКРЫТИЕ». Лицензия № 21-000-1-00048 от 11 апреля 2001 г. на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг №045-07524-001000 от 23 марта 2004 г. на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *