Доминирование Биткоина (BTC): Как это влияет на трейдинг
С бурным ростом количества криптовалют, в которые можно инвестировать, трейдеры постоянно ищут новые инструменты для выявления тенденций в криптовалюте. Коэффициент доминирования биткоина – это инструмент, который трейдеры недавно включили в свою работу, чтобы помочь им обнаружить различия в общих рыночных условиях между биткоином и всеми остальными монетами.
При правильном использовании коэффициент доминирования биткоина (или BTC) может помочь вам определить, является ли торговля альткоинами более сильной тенденцией, чем торговля биткоином. Термины “доминирование биткоина”, “коэффициент доминирования биткоина” и “индекс доминирования биткоина” часто используются как взаимозаменяемые, равно как и “биткоин” и “BTC”. В этой статье мы обсудим, что такое доминирование биткоина, а также какие факторы влияют на коэффициент и некоторые стратегии, которые вы можете применять при принятии решений о криптоинвестициях.
Что за доминирование Биткоина?
Доминирование Биткоина – это соотношение между рыночной капитализацией и рыночной стоимостью криптовалюты.
Рыночная капитализация (или рыночная цена) криптовалюты – это показатель ее рыночной стоимости. Другими словами, это…
Биткойна к общей рыночной капитализации всего криптовалютного рынка. Если сравнить это соотношение с динамикой самого биткоина, можно узнать больше о том, какие возможности открывает текущая рыночная среда.
Чтобы лучше понять, что такое доминирование биткоина, трейдерам необходимо понять, что такое рыночная капитализация – и почему она важна.
Что такое рыночная капитализация криптовалюты?
В случае с такой криптовалютой, как Биткоин, рыночная капитализация (“market cap”) означает общую стоимость всех монет, которые были добыты к настоящему моменту. Рыночная капитализация рассчитывается путем умножения количества монет в обращении на текущую рыночную цену одной монеты.
Например, по состоянию на ноябрь 2021 года в обращении находилось примерно 18,881 миллиона биткоинов. Если бы цена биткоина торговалась на уровне $60 000, то общая рыночная стоимость составила бы 18,881 млн х $60 000 = $1,133 трлн. Это означает, что общая стоимость сети Биткойн составляет $1,133 трлн.
Сама по себе цифра $1,133 трлн не имеет большого значения, пока вы не начнете сравнивать ее с другими рынками. Например, общая оценочная стоимость рынка золота составляет около 10 триллионов долларов. Это означает, что стоимость Биткойна составляет около 11% от стоимости золота. Инвестор может определить, считает ли он, что сеть Биткойн со временем будет стоить больше, или же она становится переоцененной.
Одним из преимуществ криптовалют является то, что легко определить количество существующих монет, а также их стоимость. Таким образом, определить общую рыночную стоимость всего криптовалютного рынка довольно просто.
Взаимосвязь между доминированием биткоина и рыночной капитализацией
При расчете доминирования биткоина используется рыночная стоимость биткоина и общая рыночная стоимость криптовалюты.
Определить и построить график обоих показателей, используемых в этом соотношении, несложно. Ниже мы видим рыночную долю биткоина (левый график), общую рыночную долю криптовалют (средний график) и доминирование биткоина (правый график).
В целом, форма и направление общей капитализации криптовалютного рынка будут следовать за капитализацией Биткойна. Отчасти это объясняется влиянием Биткойна на весь криптовалютный рынок, поскольку это первая, крупнейшая и наиболее широко признанная криптовалюта.
Как криптоинвесторы и трейдеры, мы считаем само собой разумеющимся, что большинство людей в мире мало знают о широте криптовалютного рынка. Поэтому они могут считать, что биткоин – единственная существующая криптовалюта.
В результате, если есть аппетит к покупке криптовалют, биткоин и весь криптовалютный рынок обычно растут, что приводит к повышению рыночных капиталов обеих компаний. Если на криптовалютном рынке возникнет неприятие риска, то большинство крупных криптовалют будут ликвидированы, что приведет к снижению общей рыночной стоимости.
Факторы, влияющие на доминирование Биткоина
На заре криптовалюты доминирование биткоина составляло около 95% или более, поскольку было очень мало альткоинов, привлекавших инвестиции. Однако по мере того, как другие альткоины начали привлекать интерес, доминирование биткоина снизилось.
Например, когда в 2017 году разгорелась волна ICO (первичное размещение монет), инвестиции в альткоины начали расти, а доминирование биткоина упало до минимума в 35%. Начиная с 2018 года, доминирование биткоина вернулось к максимуму около 70%, поскольку многие из этих альткоинов потерпели крах.
Начиная с 2021 года, доминирование биткоина снова начало падать, поскольку инвестиции в альткоины увеличились на фоне негативных новостей, связанных с использованием энергии биткоином и искоренением Китаем майнинга биткоина, что создало нагрузку на инвестиции.
Если мы внимательно изучим формулу, которая создает соотношение, известное как доминирование Биткоина, мы обнаружим эти две переменные, включенные в расчет:
- Рыночная стоимость биткоина
- Общая рыночная стоимость всего криптовалютного рынка.
Это два основных фактора, которые влияют на соотношение доминирования Биткоина.
Колебания цены Биткойна
Рыночная стоимость биткоина – это числитель коэффициента доминирования биткоина. Поскольку количество биткоинов в обращении довольно стабильно и не будет сильно расти, наибольшее влияние на рыночную стоимость биткоина оказывает его цена.
Взаимосвязь между ценой биткоина и рыночной капитализацией можно увидеть на графике выше. Обратите внимание, что рыночная капитализация тесно связана с движением цены Биткойна. По мере роста цены Биткойна его рыночная капитализация имеет тенденцию к пропорциональному росту.
Однако если рыночная стоимость биткоина растет, это не означает, что доминирование биткоина увеличивается. Рыночная капитализация биткоина – это всего лишь числитель соотношения. Скорость, с которой движется рыночная стоимость биткоина, сравнивается со вторым крупнейшим фактором, влияющим на соотношение: рыночной стоимостью альткоинов.
Колебания рыночной капитализации альткоинов
Знаменатель коэффициента – это общая рыночная стоимость всех криптовалют. Этот показатель немного сложнее рассчитать из-за огромного количества криптовалют. В настоящее время существует более 12 000 криптовалют, что является огромным числом, которое необходимо отслеживать. К счастью, несколько веб-сайтов автоматически выполняют этот расчет.
Бывают периоды, когда цена Биткойна имеет тенденцию к росту, что значительно увеличивает рыночную стоимость Биткойна. Аналогичным образом, бывают времена, когда инвестиции в альткоины растут быстрее, чем в биткоин.
На графике выше обратите внимание, что первая тенденция слева (черным цветом) намного больше и сильнее, чем соответствующий рост рыночной стоимости Биткойна справа. Это говорит о том, что коллективная оценка альткоинов растет быстрее, чем оценка Биткоина, а значит, альткоины оказывают сильное влияние на общую рыночную стоимость.
Затем, после коррекции, тренд слева (синий цвет) продолжает расти более быстрыми темпами, чем рыночная стоимость Биткойна (правый график). В результате доля общей оценки криптовалютного рынка, приходящаяся на Биткойн, размывается и становится все меньше.
Как торговать криптовалютой, используя доминирование BTC
Существует множество способов использовать доминирование BTC в своих интересах. Два общих сектора в криптовалюте – это биткоин и альткоины. Мы можем использовать соотношение, чтобы определить, какой из этих двух секторов является более сильным трендом для торговли, а также мы можем предвидеть экстремальные показания и торговать на развороте от максимумов и минимумов.
Стратегия 1: Использование доминирования BTC для определения самого сильного тренда
Трейдеры могут использовать коэффициент доминирования биткоина, чтобы определить, является ли биткоин более сильным трендом или инвестирование в альткоины имеет больший потенциал. Коэффициент доминирования BTC определяет, какой тренд может превзойти другой, чтобы трейдер мог позиционироваться соответствующим образом.
Сначала определите тренд доминирования BTC. Вы можете использовать график TradingView для просмотра индекса.
Во-вторых, определите ценовую тенденцию Биткойна в аналогичном временном интервале.
Наконец, используйте эту таблицу, чтобы помочь вам определить стратегический уклон.
| BTC Dominance Index | Bitcoin’s Trend | Signal |
| Ratio in uptrend | Bitcoin in uptrend | Buy Bitcoin |
| Ratio in uptrend | Bitcoin in downtrend | Sell altcoins |
| Raio in downtrend | Bitcoin in uptrend | Buy altcoins |
| Ratio in downtrend | Bitcoin in downtrend | Sell Bitcoin |
После того как уклон установлен, вы можете определить торговые возможности, используя ценовое действие, свечные модели и/или другие технические индикаторы.
Стратегия 2: Торговля экстремальными показаниями максимумов и минимумов
В период с 2018 по 2021 год доминирование биткоина колебалось от минимума в 35% до максимума в 74%. Поскольку вселенная криптовалют постоянно расширяется, маловероятно, что значение этого коэффициента в будущем значительно превысит 74%. С другой стороны, коэффициент доминирования ниже 35% говорит о том, что общая стоимость альткоинов быстро растет по сравнению с биткоином.
Еще одна стратегия, которую следует рассмотреть, – это торговля на соответствующем рынке, когда соотношение достигает экстремальных значений. Когда коэффициент приближается к этим историческим уровням, возникает риск разворота коэффициента. Поэтому, когда коэффициент достигает экстремально высоких значений, рынки созревают для падения коэффициента. С другой стороны, крайне низкие показатели могут привести к росту доминирования биткоина.
Простая причина этого заключается в том, что инвесторы будут оценивать ценность криптовалюты по ее аналогам. Если инвестиции в течение некоторого времени вливались в альткоины, то потенциал роста курса и стоимости Биткоина может быть более вероятным.
Трейдеры могут использовать приведенную ниже таблицу в качестве руководства для определения того, на каких рынках следует сосредоточиться, когда доминирование BTC находится под угрозой разворота.
| BTC Dominance Index | Bitcoin’s Trend | Signal |
| Ratio at a historic high | Bitcoin in uptrend | Sell Bitcoin |
| Ratio at a historic high | Bitcoin in downtrend | Buy altcoins |
| Ratio at a historic low | Bitcoin in uptrend | Sell altcoins |
| Ratio at a historic low | Bitcoin in downtrend | Buy Bitcoin |
По определению, редко когда доминирование биткоина достигает таких исторических максимумов и минимумов. Однако, когда соотношение достигает экстремальных уровней, это может открыть хорошие торговые возможности. Однако важно управлять своим риском, поскольку известно, что соотношение пробивает эти исторические уровни.
Является ли доминирование биткоина надежным индикатором?
Криптовалютные рынки – это сложные экосистемы. Поэтому ни одна система не может быть упрощена до использования одного индикатора. Доминирование биткоина – это лишь один из многих возможных индикаторов, описывающих текущую рыночную ситуацию.
В результате, если полагаться только на доминирование биткоина в качестве показателя, это, скорее всего, приведет к потерям и/или непоследовательным результатам.
Один из недостатков заключается в том, что лишь недавно количество альткоинов действительно увеличилось, что привело к снижению коэффициента доминирования. Соответственно, у нас нет большого количества исторических данных, на основе которых можно было бы выявить повторяющиеся тенденции.
Кроме того, если количество альткоинов продолжит расти и в будущем, то вполне возможно, что коэффициент доминирования будет становиться все меньше и меньше, достигая новых минимумов. Если это произойдет, то индекс доминирования биткоина может утратить свою полезность.
Коэффициент доминирования биткоина – отличный инструмент, помогающий понять тенденции на криптовалютном рынке. В зависимости от тенденций в соотношении и от цены биткоина трейдер может определить, кто сильнее – альткоины или биткоин.
Доминирование биткоина не лишено своих ограничений. Поскольку криптовалютный рынок настолько новый, вполне возможно, что в ближайшие несколько лет в сети появится еще больше альткоинов, что сделает индекс устаревшим. Но, по крайней мере, на данный момент он может помочь трейдерам лучше понять условия криптовалютного рынка.
Доминирование Bitcoin: полное руководство
Биткоин (BTC) — самая популярная и крупнейшая криптовалюта в мире. Его рыночная капитализация составляет более 543 миллиардов долларов, поэтому биткоин занимает самую большую долю на всем рынке криптовалют.
Из этого руководства вы узнаете, что такое доминирование биткоина, как его рассчитать, факторы, которые на него влияют, и другие сопутствующие детали.
Что такое доминирование биткоина
Это отношение рыночной капитализации BTC к капитализации всего крипторынка — процент рынка биткоина от общей рыночной капитализации всех существующих криптовалют. Общая рыночная капитализация — это суммарная рыночная стоимость всех криптовалют. Рыночная капитализация актива определяется путем умножения общего предложения актива на текущую цену.
Много лет назад Биткоин занимал 100% всего крипторынка, поскольку тогда он был единственной криптовалютой. Но с появлением Ethereum и других альткоинов доминирование биткоина начало (и продолжает) падать. Несмотря на тысячи альткоинов на рынке, доминирование биткоина пока никому не удалось превысить.
Как рассчитывается доминирование BTC на рынке
Оно постоянно меняется из-за волатильности криптовалют. Например, на конец марта 2023 года рыночная капитализация биткоина составляла около 543 миллиардов долларов, а капитализация мирового крипторынка — 1,18 трлн долларов.
Доминирование биткоина — это процент, который рассчитывается путем деления рыночной доли биткоина на общую рыночную капитализацию. Давайте приведем пример:
Рыночная капитализация биткоина (543 миллиарда долларов) ÷ общая капитализация крипторынка (1,18 триллиона долларов) × 100% = 46%. В этом примере коэффициент доминирования BTC в процентах составляет 46%.
Однако также существует термин «реальное доминирование BTC». Он измеряется по-другому — соотношением совокупной рыночной капитализации криптовалют, использующих механизм консенсуса proof-of-work. Здесь учитываются такие валюты, как Litecoin, Dogecoin и Bitcoin Cash. Этот метод позволяет оценить влияние BTC только по сравнению с аналогичными ему криптовалютами.
Взаимосвязь между доминированием биткоина и рыночной капитализацией
Доминирование биткоина позволяет криптотрейдерам понимать тенденцию BTC и таких альткоинов, как Ethereum. BTC занимает самую большую долю рынка, из-за чего легко отследить его влияние на альткоины. Доминирование BTC имеет обратную зависимость от рыночной капитализации других монет.
Например, когда оно увеличивается, общая рыночная доля других криптовалют снижается. Аналогично, когда доминирование BTC уменьшается, доминирование альткоинов увеличивается.
Факторы, влияющие на доминирование биткоина
Как говорилось ранее, доминирование биткоина не стоит на месте. Значение постоянно меняется под действием различных факторов. Некоторые из них мы привели ниже.
Волатильность рынка
Больше всего влияния на доминирование Биткоина оказывает волатильность рынка. Как упоминалось ранее, рынок криптовалют отличается высокой волатильностью. Это означает, что общая рыночная капитализация, включая капитализацию биткоина, регулярно претерпевает кардинальные изменения. Однако доминирование биткоина может увеличиваться даже при падении общей рыночной капитализации. Так или иначе, все зависит от изменения цен на альткоины. Если стоимость альткоинов падает сильнее, чем стоимость биткоина, то доминирование биткоина растет.
Показатели альткоинов
С момента запуска Ethereum в 2015 году были созданы тысячи других альткоинов и токенов. До этого времени биткоин был единственной крупной цифровой валютой, поэтому он занимал весь рынок.
Однако появление большого количества альткоинов негативно сказывается на его доминировании, особенно по мере того, как популярность и цена этих активов растут.
Популярность стейблкоинов
Хотя BTC и является одной из самых популярных криптовалют, из-за его волатильности инвесторы продают биткоины во время ее спадов. Выведенные средства вкладываются в стейблкоины. Стейблкоины, такие как Tether (USDT), привязаны к реальным активам (например, к доллару США, золоту и так далее). Из-за этого возросла популярность таких активов, как Tether, USD Coin (USDC) и Binance USD (BUSD).
Инвесторы, не склонные к риску, предпочитают использовать стейблкоины в качестве средства сбережения в периоды крайней волатильности. Это связано с тем, что колебания цен практически не влияют на их цену. Они становятся более популярными, и их доля на рынке увеличивается, что негативно сказывается на доминировании BTC.
Для чего используют доминирование BTC
Инвесторы используют этот показатель по целому ряду причин. Вот некоторые из них:
Избегание рисков
Когда доминирование биткоина возрастает, это говорит о том, что инвесторы становятся осторожными — они выводят деньги из рискованных инвестиций в альткоины и вкладывают их в более стабильный биткоин. Обычно это происходит во время спадов на рынке, когда инвесторы хотят подстраховаться от убытков.
Торговля
Доминирование биткоина используют не только как индикатор, его индексом также можно торговать на крупных криптовалютных биржах, например, Binance. Он представлен парой BTCDOM/USDT на бессрочном фьючерсном рынке.
Отслеживание состояния рынка
Биткоин также рассматривается как показатель общей рыночной капитализации. Когда индекс доминирования биткоина увеличивается, капитализация крипторынка обычно снижается. А когда доминирование BTC падает, то на остальном рынке наблюдается серьезный восходящий тренд из-за увеличения инвестиций в такие альтернативные цифровые активы, как Ethereum, Shiba Inu и другие.
Как торговать криптовалютой, используя доминирование BTC
Торговля на основе показателя доминирования BTC — распространенная практика. Для этого нужно определить периоды, в которые альткоины превосходят биткоин. Такое время называется «сезоном альткоинов».
Он наступает, когда альткоины показывают значительный рост, а цена биткоина падает на длительный период. Это часто приводит к тому, что инвесторы вкладывают свои средства в альткоины и запускают восходящий тренд.
Инвесторы могут определять такие периоды, используя индекс доминирования биткоина от TradingView. Он сравнивает рыночную капитализацию BTC по отношению к другим криптовалютам. Конечный результат показывает, стоит ли покупать BTC или альткоины имеют более сильную тенденцию на финансовом рынке.
На графике, представленном ниже, доминирование биткоина значительно растет. Это говорит о том, что сезон альткоинов еще не начался.
Также доминирование BTC можно использовать для торговли или прогнозирования экстремальных ситуаций на рынке криптовалют. Согласно статистическим данным, когда коэффициент очень высок, цена монеты может резко упасть. А низкое доминирование предполагает, что цена BTC может показать резкий восходящий тренд. Инвесторы могут использовать эти данные, чтобы определять, когда покупать или продавать BTC.
Можно ли назвать доминирование биткоина надежным показателем
Доминирование биткоина — распространенный инструмент анализа в криптоторговле. Он помогает определять рыночные тренды, поскольку отражает «силу» BTC по отношению к более широкому рынку. Он также дает полезную информацию о меняющихся рыночных условиях и о том, когда следует корректировать торговые стратегии. Однако, нельзя забывать, что ни один сигнал и инструмент нельзя воспринимать «на веру». Показатель доминирования Биткоина следует использовать вместе с другими рыночными индикаторами в качестве ориентира.
Кроме того, на крипторынке регулярно появляются новые альткоин-проекты. Чем больше будет альткоинов, тем меньше будет доминирование биткоина. Однако BTC по-прежнему занимает сильные позиции на рынке и его можно использовать для создания прибыльных торговых стратегий.
Часто задаваемые вопросы
Что такое индекс доминирования биткоина?
Индекс доминирования BTC — это инструмент анализа рынка криптовалют. Он помогает инвесторам определять рыночное соотношение между биткоином и альткоинами или другими монетами с механизмом консенсуса proof-of-work.
В чем важность доминирования BTC?
Доминирование BTC имеет решающее значение, поскольку оно дает представление о трендах на рынке. Когда доминирования BTC растет, это говорит р том, что инвесторы перестраховываются и хеджируются от более рискованных активов. Когда доминирование BTC падает, значит, инвесторы приобретают более рискованные активы в надежде на более высокую прибыль. Этот показатель помогает трейдерам сразу получить представление об общих настроениях на рынке.
Где посмотреть график доминирования BTC?
Чаще всего для этого трейдеры пользуются платформой TradingView. Также график доминирования биткоина доступен на CoinMarketCap.
Сколько продлится доминирование BTC?
Доминирование BTC будет продолжаться до тех пор, пока биткоин остается самой ценной цифровой валютой. Однако время от времени этот показатель колеблется.
What Is Bitcoin Dominance? How it Works and Why it is Important!
Bitcoin Dominance is a measure of how much of the total market cap of crypto is comprised of Bitcoin. It can help you understand the trend of BTC and alts. See the current Bitcoin dominance.
The most important thing about Bitcoin Dominance is that it can help you understand if altcoins are in a downtrend or uptrend against BTC.
- When BTC Dominance goes up, alts, on the whole, lose value against BTC.
- When BTC Dominance goes down, alts on the whole, gain value vs BTC.
This means in most cases you’ll want to be in Bitcoin (or cash) when Bitcoin Dominance is in an uptrend, and then want to be in alts (including ETH, large caps, mid caps, low caps, etc) when Bitcoin Dominance is in a downtrend.
In most cases, a steep and consistent downtrend in dominance happens in crypto bull markets, because intense bull markets tend to propel alt capitalizations higher than Bitcoin. Likewise, a pullback of this trend is typically a sign of a bear market.
It is almost that easy. Of course, Bitcoin Dominance can have different implications on different time frames, and it is ultimately only one tool in a trader’s toolkit.
In short, though, it is important to learn how to read the Bitcoin dominance chart. Luckily it is only a click away at TradingView. Also this is just one indicator in order to make a accurate prediction on the market you should always do your own research and make sure to provide yourself with many indicators when it comes to your trading choices.
What do you think about the correlation between bitcoin dominance and altseason is it true? Give this article a clap ��+ comment your answer below!
Follow us on our social channels to keep in tuned with all things Huobi:
Risk Reminder:
1. Trading in digital assets comes with high risks due to huge price fluctuations. Users should be fully aware of the risks associated with digital asset trading and make prudent trading decisions.
2. Huobi Global’s announcements and information do not constitute investment advice, and Huobi will not bear responsibility or provide compensation for direct or indirect losses arising from trading decisions whilst relying on this information.
Доминация Биткоина: Что это?
Доминация биткоина (BTC) измеряется соотношением рыночной капитализации биткоина к капитализации всех остальных активов на криптовалютном рынке. Некоторые инвесторы и криптотрейдеры отслеживают доминацию биткоина для корректировки своих торговых стратегий и портфелей.
Хотя на рынке доступны тысячи альткоинов, биткоин — самая первая криптовалюта — остается крупнейшим цифровым активом по рыночной капитализации. Изучая динамику доли биткоина на рынке криптовалют, некоторые трейдеры заметили определенные закономерности рынка и стали использовать доминацию BTC для разработки торговых стратегий. Считается, что по уровню доминирования BTC можно судить о текущем рыночном тренде.
Простыми словами, рыночная капитализация отражает общую стоимость определенного актива в обращении. Рыночная капитализация биткоина рассчитывается путем умножения его текущей цены на количество добытых к этому моменту BTC.
Доминация биткоина рассчитывается по следующей формуле:
Доминация биткоина = рыночная капитализация биткоина / общая рыночная капитализация
До взрыва популярности альткоинов биткоин мог занимать более 90% рынка. По мере того, как альткоины завоевывали популярность среди пользователей и инвесторов, биткоин постепенно терял внимание в пользу более волатильных активов и проектов с дополнительными функциями и вариантами использования.
Если биткоин задумывался лишь как новый способ передачи средств, то другие криптопроекты стремились к большему. Многие альткоины используют не только для перевода активов, но и в игровой индустрии, художественной сфере и децентрализованные финансах. Торги и интерес вокруг определенного типа криптопроекта зависят от текущего тренда. Например, всплеск популярности NFT мог привести к снижению доминации BTC в пользу токенов, связанных с NFT.
Со временем биткоин зарекомендовал себя как один из наиболее «стабильных» криптоактивов. Однако резкие колебаниях цен новых альткоинов — не всегда плохо, поскольку многие трейдеры используют их волатильность для получения потенциальной прибыли. В этом случае происходит отток средств в более рискованные активы и значение имеют не сферы использования альткоинов, а их потенциальная прибыль.
За последние несколько лет популярность стейблкоинов резко возросла, а доминирование BTC снизилось. В частности, на медвежьем рынке или во время волатильности криптоинвесторы используют стейблкоины для защиты своих средств в период падения цен. Стейблкоин — это альткоин, привязанный к активу со стабильной ценой, например фиатной валюте или драгоценному металлу. Криптоинвесторы и трейдеры используют стейблкоины для фиксации прибыли без необходимости конвертировать криптовалюту в фиат. Когда средства перемещаются с рынка BTC в стейблкоины, доминирование BTC снижается.
На бычьем рынке происходит обратная ситуация: в период роста рынка у трейдеров может возникнуть желание перевести средства из стейблкоинов в более волатильные активы, которые предлагают больше возможностей для торговли. Таким активом может стать биткоин. Однако трейдеры могут выбрать и более рискованные варианты и перевести ликвидность в еще более волатильные альткоины, поэтому общее влияние благоприятных рыночных условий на доминирование биткоина сильно зависит от контекста.
Стейблкоины открывают доступ к более широкому спектру криптовалют по сравнению с фиатом. Хотя биржи по обмену фиата на криптовалюту существуют, они могут быть ограничены и предлагать только самые распространенные криптовалюты и стейблкоины. В то же время биржи по обмену криптовалюты на криптовалюту обычно предоставляют более широкий выбор активов, торгуемых с конкретными стейблкоинами. Таким образом, трейдеры, которые хотят торговать конкретными криптовалютами, могут выйти на рынок через стейблкоины. Естественно, если значительные суммы новых средств поступают на рынок через стейблкоины, а не биткоин, общая стоимость криптовалютного рынка увеличивается, а доминирования BTC снижается.
Иногда доминация BTC может снижаться в связи с выходом новых монет. Биткоин сражается за доминацию с каждой другой криптовалютой на рынке, поэтому появление сразу нескольких популярных альткоинов может оказать на него значительное влияние. Однако после спада ажиотажа эти альткоины могут потерять свою популярность. В этом случае средства будут переведены обратно в BTC или вовсе выведены с криптовалютного рынка — в результате доминация BTC снова возрастет.
Метод Вайкоффа, разработанный в начале 1930-х годов, представляет собой набор принципов, предназначенных для трейдеров и инвесторов на традиционных финансовых рынках. Некоторые из этих принципов, например закон о причинах и влиянии, можно использовать для поиска прибыльных стратегий на основе доминирования BTC.
Многие трейдеры и инвесторы используют метод Вайкоффа для определения рыночного тренда, вероятности разворота тренда и времени совершения сделок. Согласно этому методу, торговое поведение состоит из четырех фаз: накопление (аккумуляция), импульс или восходящий тренд, распределение и уценка (коррекция, нисходящий тренд). Для трейдеров, принимающих торговые решения в зависимости от времени, крайне важно знать, где и когда происходит движение средств.
Диверсифицированные трейдеры и инвесторы нередко используют этот подход, чтобы выбрать наиболее сильный тренд. Ниже приведены несколько сценариев использования метода Вайкоффа.
С увеличением числа альткоинов на рынке доминация биткоина ослабевает. За последние годы некоторые альткоины приобрели большую популярность, в результате чего рыночная капитализация всех альткоинов ненадолго превысила капитализацию биткоина. Период, когда альткоины стабильно превосходят биткоин, называется сезоном альткоинов. Согласно методу Вайкоффа, движение средств из биткоина в альткоины носит циклический характер.
Поскольку альткоины, как правило, демонстрируют лучшие результаты во время сезона альткоинов, доминирование биткоина в этой фазе цикла снижается. Поэтому пользователи, торгующие и биткоином, и альткоинами, следят за доминированием биткоина, чтобы соответствующим образом корректировать свои портфели.
Некоторые трейдеры отслеживают цену и доминирование биткоина, чтобы принимать наиболее взвешенные решения. Вот некоторые потенциальные результаты, на которые может указывать движение цены и доминации BTC — хотя, конечно, эти индикаторы могут быть неточными.
Рост цены и доминации BTC может указывать на потенциальный бычий тренд на рынке биткоина.
Рост цены и падение доминации BTC может указывать на потенциальный бычий тренд на рынке альткоинов.
Падение цены и рост доминации BTC может указывать на потенциальный медвежий тренд на рынке альткоинов.
Падение цены и доминации BTC может указывать на потенциальный медвежий тренд всего криптовалютного рынка.
Эти два фактора не обязательно означают наличие бычьего или медвежьего рынка, однако предыдущий опыт указывает на определенную корреляцию.
Доминирование BTC помогает отслеживать изменение рыночных циклов. Одни трейдеры используют его для корректировки своих торговых стратегий, а другие — для управления диверсифицированными портфелями. Обратите внимание, что доминирование BTC не гарантирует эффективность биткоина или любой другой криптовалюты, а выступает в качестве руководства по планированию торгового подхода.
Данная статья не является индивидуальным инвестиционным советом. Команды Выхино Инвестментс не является выгодоприобретателем и заинтересованным лицом в продвижении и получении вознаграждений от компаний-разработчиков указанных в данной статье финансовых инструментов. Помните, что операции с высокорискованными активами, которыми являются криптовалюты, могут привести к существенным финансовым потерям.