Как торговать бессрочными свопами на OKX
Бессрочные свопы, как и фьючерсы и опционы, являются производными финансовыми инструментами, которые отслеживают цену базового актива. В то время как бессрочные свопы работают как фьючерсы, у них нет сроков истечения срока действия, что означает, что покупатели и продавцы могут гипотетически держать свои позиции открытыми “бессрочно” — до тех пор, пока на их счете достаточно маржи, чтобы покрыть их.
Механизм конвергенции цен является еще одним ключевым отличием бессрочных свопов от фьючерсных контрактов. Поскольку для первого нет даты расчета, механизм ставок финансирования обеспечивает конвергенцию цен через регулярные промежутки времени (каждые восемь часов). Ставка финансирования – это плата, которой обмениваются между длинной и короткой сторонами контракта, в зависимости от движения рынка, с целью поддержания цены контракта в соответствии со спотовой ценой базового актива.
Бессрочный своп OKX – это виртуальный производный продукт, в котором каждый контракт на своп имеет номинальную стоимость 100 долларов США и рассчитывается в цифровых валютах, таких как BTC и USDT (для свопов с маржой в монетах и USDT соответственно). Если вы хотите торговать криптовалютными бессрочными свопами на OKX, это руководство поможет вам начать работу.
Шаг 1: Перейдите в раздел бессрочных свопов
Посетите домашнюю страницу OKX и перейдите в раздел Торговля в верхнем меню, чтобы увидеть доступные рынки. Затем нажмите на Маржинальную торговлю.
В разделе Маржинальная торговля щелкните торговую пару, а затем значок переключателя. Затем нажмите “Бессрочный”.
Чтобы получить доступ к разделу “Торговля” в приложении OKX,войдите в свою учетную запись и нажмите “Торговля” на нижней панели инструментов
Нажмите на торговую пару в верхней части торгового раздела, а затем на значок переключателя. Затем нажмите “Бессрочный»
Шаг 2: Переведите средства на свой торговый счет
Чтобы торговать на OKX, необходимо пополнить ваш основной счет. Если у вас нет остатка на вашем основном счету, нажмите на Перевод из выпадающего списка Активов в верхнем меню, чтобы переместить средства между счетами.
Вы найдете Перевод на нижней панели инструментов мобильного приложения — остальные шаги те же.
Если у вас нет никаких криптоактивов на вашем счете OKX, вы можете либо купить криптовалюту, либо узнать, как внести криптовалюту на OKX, с помощью нашего руководства для начинающих по криптоторговле.
Когда ваш счет будет пополнен, вы можете использовать функцию перевода, как показано ниже, для перемещения монет или токенов с вашего “Основного Счета ” на ваш “Торговый счет”, чтобы начать торговлю. После того, как вы выбрали монету или жетон и ввели свою желаемую сумму для перевода нажмите кнопку Перевод
Шаг 3: Выберите бессрочный своп-контракт для торговли
Затем вам нужно выбрать тип маржи в верхней части страницы — например, Крипто-маржа для свопов, рассчитанных в базовой цифровой валюте, или USDT -маржа для свопов, рассчитанных в USDT .
После выбора типа маржи вы можете выбрать торговую пару, используя фильтры, расположенные в верхней части страницы (т.е. Все для всех доступных торговых пар, Top для самых популярных торговых пар, DeFi для торговых пар с токенами DeFi, Хранилище для пар с децентрализованными монетами хранения или Alts для торговли пары с альткоинами). Кроме того, вы можете прокрутить или выполнить поиск актива, которым хотите торговать.
В этом руководстве мы выберем бессрочный своп-контракт с маржой USDT с надписью “BTCUSDT Perp”. В этом бессрочном контракте на своп USDT является расчетной валютой, а BTC – ценовая единица контракта на своп.
Шаг 4: Выберите тип кредитного плеча для торговли свопами
После пополнения вашего счета swaps вы можете выбрать режим маржи (“Изолированный” или “Перекрестный”) и выбрать желаемый множитель кредитного плеча. Если вы выберете режим изолированной маржи, в качестве маржи будут использоваться только определенные средства. В режиме валовой маржи в качестве маржи используется весь баланс вашего счета.
Фиксированная маржа распределяет установленную сумму маржи на сделку, и вы никогда не сможете потерять больше этой суммы, в то время как режим перекрестной маржи попытается использовать любую доступную маржу на вашем счете и будет постоянно меняться.
В рамках нашей Единой системы счетов OKX предлагает три режима счета — Одновалютный, Мультивалютный и Портфельный – для дальнейшей настройки параметров риска. Режим маржи в одной валюте гарантирует, что в качестве маржи позиции будет использоваться только торгуемая валюта. В режиме мультивалютной маржи в качестве маржи используются все активы, хранящиеся на вашем счете.
Шаг 5: Введите детали ордера и исполните действие
После выбора типа маржи и множителя кредитного плеча вы можете выбрать желаемый “Тип ордера”, “Цену” и “Сумму” для сделки. Если вы хотите выполнить свой заказ как можно скорее, вы можете нажать на BBO (т.е. лучшее предложение по ставке).
После ввода деталей ордера вы можете нажать на Buy (Long), чтобы заключить длинный контракт (т.е. купить BTC), или нажать на Sell (Short), если вы хотите открыть короткую позицию (т.е. продать BTC).
Например, вы можете установить лимитный ордер в размере 44 120 долларов США и открыть длинную позицию для “BTCUSDT Perp” с желаемой суммой BTC.
Макет в приложении почти идентичен макету веб-сайта. Таким образом, описанные выше шаги применимы к обоим.
Шаг 6: (Опциональный) Настройте ордер с помощью TP/SL
Прежде чем нажать кнопку Купить (Длинная позиция) или Продать (короткая позиция), вы также можете выбрать Тейк-профит или Стоп-лосс. Более подробную информацию об этих полезных инструментах управления рисками вы найдете здесь.
При использовании этих опций вы можете ввести условия для фиксации прибыли и стоп-лосса. После того, как вы ввели желаемые параметры, нажмите кнопку Купить (Длинная позиция) или Продать (короткая позиция).
Шаг 7: Просмотрите свою открытую позицию
После того, как ваша сделка будет совершена, вы можете просмотреть статус своей позиции, прокрутив вниз до окна истории сделок на главной странице торговли. Открытые ордера – это незаполненные ордера, ожидающие исполнения. Позиции, с другой стороны, являются исполненными сделками.
Если вы хотите компенсировать или закрыть открытую позицию, вы можете сделать это, введя цену и сумму для закрытия и нажав кнопку Закрыть. Вы также можете нажать MKT Закрыть все, чтобы закрыть всю позицию по текущей рыночной цене.
Этот последний вариант следует приберечь для случаев, когда вам нужно немедленно выйти из позиции, т.е. во время экстремальных колебаний цен, поскольку вы будете платить более высокую комиссию за тейкера. Использование лимитных ордеров для закрытия бессрочного свопа обходится дешевле по комиссионным сборам. Вы можете узнать больше о комиссия OKX здесь.
Данные и руководства по торговле бессрочными свопами на OKX
OKX provides a variety of resources to help users understand perpetual swaps. You can click on Information in the top right corner of the perpetual swaps trading dashboard and view a positions tiers guide, liquidation history, funding rates and more.
OKX предоставляет множество ресурсов, помогающих пользователям разобраться в бессрочных обменах. Вы можете нажать на информацию в правом верхнем углу панели инструментов торговли бессрочными свопами и просмотреть руководство по уровням позиций, историю ликвидаций, ставки финансирования и многое другое.
Не являетесь частью сообщества OKX? Зарегистрируйтесь, чтобы начать торговать бессрочными свопами уже сегодня.
ТОРГОВЫЕ ИНСТРУМЕНТЫ OKX (OKEx): ЧЕМ ТОРГОВАТЬ НА БИРЖЕ
Внимание! Данная статья носит исключительно информационный характер и не содержит рекомендаций или призывов к действию.
Обзор подготовлен командой терминала для торговли на OKX CScalp. Чтобы получить CScalp бесплатно, оставьте e-mail в форме ниже.
Спотовый рынок
Задать размер кредитного плеча и тип маржи можно в настройках ордера. OKX поддерживает два типа обеспечения – изолированную и кросс-маржу. Кросс-маржа – обеспечение из одной позиции может использоваться для полного или частичного обеспечения другой позиции с тем же активом. Изолированная – маржа зафиксирована и не может перераспределяться между позициями. Мультивалютная кросс-маржа позволяет переносить обеспечение между позициями с разными активами.
Базовые комиссии на спотовом рынке OKX – 0,08% мейкер и 0,1% тейкер. Для пар с USDC – 0% мейкер и 0,07% тейкер. Тарифная сетка OKX разделена на несколько уровней и дополнена VIP-программой. Подробнее о комиссиях на споте OKX здесь.
Деривативный рынок OKX
Фьючерсы
Названия контрактов показывают основную информацию. Например, BTCUSDT1216. BTC – базовый актив, USDT – валюта маркировки, 12 – месяц экспирации, 16 – число экспирации (поставки).
Прежде, чем торговать фьючерсам на OKX, трейдеру нужно перевести средства с основного аккаунта биржи на торговый. Сделать это можно в меню «Мои активы», раздел «Торговля». Если трейдер хочет торговать контрактами, номинированными в USDT, ему надо пополнить торговый кошелек Tether. Если трейдер собирается торговать контрактами в криптовалюте, нужно пополнить соответствующий торговый криптовалютный кошелек. Например, Bitcoin для фьючерса BTCUSD, Ethereum для ETHUSD, Tron для TRXUSD и т. д. Потенциальный доход от сделки начисляется в соответствующей криптовалюте. Или в USDT, если торговался контракт в USDT.
При использовании кредитного плеча трейдер предоставляет соответствующее маржинальное обеспечение. USDT – для контрактов с USDT (BTCUSDT, ETHUSDT и прочие), криптовалюту для контрактов вроде BTCUSD, ETHUSD и т. д.
Максимальное кредитное плечо на фьючерсном рынке OKX – 125x. Выбрать размер плеча можно в настройках ордера. При передвижении ползунка в окне показываются максимальный размер позиции с выбранным плечом и требуемая маржа для открытия позиции. Трейдер может выбрать изолированную или кросс-маржу. Ниже, под формой ордера размещены конструктор позиций и калькулятор, помогающий рассчитать PnL , целевую цену и цену ликвидации.
Базовая комиссия для фьючерсов USDT-M и Crypto-M – 0,02% мейкер и 0,05% тейкер. Подробный обзор комиссионных здесь . Фандинга на фьючерсном рынке OKX нет – подобная практика не применяется для срочных контрактов.
Бессрочные свопы
Максимальный размер кредитного плеча зависит также от торгуемой пары. Например, для BTCUSDT и BTCUSDC – это 125x, для DOGEUSDT – 75x, для DASHUSD – 75x. Посмотреть допустимое плечо можно в настройках ордера, кликнув на кнопку со значением плеча. По умолчанию это 3x. Передвигая ползунок, трейдер увидит возможный размер позиции и требования по марже.
Базовая комиссия для сделок с любыми бессрочными свопами – 0,02% мейкер и 0,05% тейкер. Подробнее – в обзоре комиссий OKX.
Что такое USDT фьючерс?
Фьючерсный контракт на USDT представляет собой линейный производный продукт, который котируется и рассчитывается в USDT. Каждый контракт имеет номинальную стоимость фиксированного количества цифровых токенов, трейдеры могут открывать длинные позиции, чтобы получить прибыль от повышения цены или короткую позицию, чтобы получить прибыль от снижения. В настоящее время OKEx предлагает пары BTC, ETH, BCH, EOS, XRP, BSV и TRX USDT с уровнем кредитного плеча 0,01–100x, как в фиксированном (изолированном), так и в кросс-маржинальном режиме.
Существующие маржинальные фьючерсы являются продуктом обратной торговли, который рассчитывается на основе выбора токена. Обратные фьючерсные контракты являются наиболее популярными деривативами для криптовалют. Он рассчитывается в BTC (или выбирается трейдером в базовой валюте) вместо долларов США и часто используется для хеджирования фиксированной стоимости криптовалюты, поскольку они увеличивают прибыль трейдера при расчете в долларах США.
P/L в линейных фьючерсах, напротив, линейно коррелирует с движением криптоактива. Ценовое движение в базовом активе контракта напрямую переводится в конкретную долларовую стоимость контракта.
Вот сравнение между фьючерсами BTC / USD и BTC / USDT:
Два фьючерса отличаются в расчетной валюте. Для обратных фьючерсов P/L рассчитывается в BTC, тогда как для линейного фьючерса используется USD.
Предположим, 1 USDT = 1 BTC.
Когда цена BTC составляет 10000 долларов США:
- Фьючерсы с маржой (обратные фьючерсы): 0,1 BTC и 10x кредитное плечо для короткой позиции 1 BTC = 100 контрактов (номинальная стоимость: 100 долларов США)
- Фьючерсы с маржой в долларах США (линейные фьючерсы): 1000 USDT и 10-кратное кредитное плечо для короткой позиции 1 BTC = 10 000 контрактов (номинальная стоимость: USD 0,0001 BTC)
Если цена BTC упадет на 10%, с 10 000 до 9 000 долларов США, P / L будет:
- Короткие позиции (шорт)
Когда цена Биткойна падает, трейдеры могут получать прибыль, используя как маржинальные фьючерсы на USDT, так и фьючерсы с маржинальным покрытием на короткие позиции BTC. Тем не менее, когда прибыль рассчитывается, маржинальные фьючерсы приносят меньшую прибыль, чем фьючерсы с маржой в долларах США. Прибыль маржинальных фьючерсов коррелирует с движением BTC, таким образом, прибыль трейдера уменьшается вместе с ценой BTC.
2. Длинные позиции (лонг)
Допустим, значение 1 USDT = 1 USD.
Когда цена BTC составляет 10000 долларов США:
- Фьючерсы с маржой (обратные фьючерсы): 0,1 BTC и 10x кредитное плечо для длинных позиции 1 BTC = 100 контрактов (номинальная стоимость: 100 долларов США)
- Фьючерсы с маржой в долларах США (линейные фьючерсы): 1000 USDT и 10-кратное кредитное плечо для длинных позиций, 1 BTC = 10 000 контрактов (номинальная стоимость: 0,0001 BTC USD)
Если BTC повысится на 10%, до 11 000 долларов США:
В этом случае трейдеры могут получить прибыль длинной позиции от использования любого из фьючерсов, когда цена BTC растёт. Когда прибыль рассчитывается, трейдеры, использующие маржинальный фьючерс, могут получить на 100 долларов США больше, чем фьючерсы с маржой в долларах США, поскольку первый коррелирует с ценой BTC и, следовательно, предлагает более высокую прибыль, аналогичную процентному росту BTC.
Из-за разницы в расчетных токенах, прибыль от фьючерсов с маржой в долларах США является линейной, а маржинальная прибыль — растет по экспоненте.
На бычьем рынке Биткойна, для трейдеров имеет больше смысла использовать открытые длинные позиции с маржинальными фьючерсами для максимизации прибыли; когда рынок становится медвежьим, использование фьючерсов с маржой к USDT короткая позиция является более безопасным вариантом для сохранения прибыли.
Аналогичным образом, открытие длинных позиций с маржинальным фьючерсом в краткосрочном восходящем тренде или открытие коротких позиций с маржинальным долларовым фьючерсом в краткосрочном нисходящем тренде может помочь трейдерам увеличить свою прибыль.
Короче говоря, маржинальные фьючерсы больше подходят для целей хеджирования, например майнеры, которые склонны к тенденции HODL, поскольку это позволяет им хеджировать ценность криптовалют в долларах США, открывая короткие позиции. Фьючерсы с маржой к доллару США можно рассматривать как «обновление» для пользователей, которые уже используют фьючерсы с маржой для торговли, поскольку линейные контракты проще в эксплуатации и не требуют хеджирования маржинального риска, как обратные контракты.
Итак, два основных фьючерса обратный и линейный (BTC/USDT и BTC/USD). Наиболее популярными являются обратные, так как они рассчитываются в ВТС.
Главное различие их в том, что при бычьем тренде, трейдеру, выгоднее торговать обратный фьючерс, так как вы получаете дополнительную выгоду из за роста ВТС.
Крипто-биржа OKEx запускает новый дериватив — бессрочный своп
Биржа цифровых активов OKEx в понедельник сообщила, что запускает новый деривативный продукт – бессрочный своп – что ещё больше приближает её к предоставлению полного комплекта финансовых крипто-продуктов.
Согласно пресс-релизу OKEx, бессрочный своп – это виртуальный дериватив, предназначенный для сделок между частными лицами. Продукт был создан с целью позволить инвесторам спекулировать курсом криптовалют вроде биткоина.
Бессрочный своп работает как фьючерс, но у него нет истечения срока действия и расчёты по нему происходят каждый день, что позволяет трейдерам выводить свою прибыль на ежедневной основе. Кроме того, коэффициент кредитного плеча для бессрочных свопов на OKEx составляет 1:100.
Каждый своп-контракт на OKEx имеет номинальную стоимость эквивалента 100 долларов в BTC. Пользователи могут выбрать две стратегии: вложиться в длинную позицию и заработать на росте курса цифровой валюты или вложиться в короткую позицию и заработать на падении её курса.
Таким образом, теперь пользователи OKEx будут иметь доступ к бессрочным свопам, фьючерсам и спот-трейдингу с использованием кредитного плеча. Новый продукт, согласно пресс-релизу, станет официально доступен 11 декабря 2018 года.
«Это важная веха для OKEx. Запуск бессрочного свопа демонстрирует наше постоянное стремление создать всеохватывающую финансовую экосистему для блокчейна и криптовалют. Благодаря этому новому финансовому инструменту инвесторы и трейдеры смогут выбирать продукты, которые наилучшим образом подходят их трейдинговым и хеджинговым стратегиям. Однако мы бы хотели напомнить, что этот продукт обладает большим кредитным плечом, поэтому при его использовании крайне важны стратегии по управлению рисками», – прокомментировал новость директор OKEx по финансовым рынкам Ленникс Лай.