Вопрос-ответ
Дополнительный инвестиционный доход — доход, который вы получаете по инвестиционным и накопительным программам. Дополнительный инвестиционный доход не гарантирован.
Для инвестиционных программ — наличие и размер дохода зависят от поведения базового актива.
Для накопительных программ — наличие и размер дохода зависят от инвестиционной деятельности страховой компании.
Для получения налогового вычета со взносов необходимо иметь официальный доход, подтвержденный справкой 2-НДФЛ в соответствии с НК РФ.
Статья 219 НК РФ определяет общую сумму налоговой базы (максимально — 120 000 рублей). Сумма налогового вычета составляет 13% от произведенных страховых взносов по риску «Дожитие», но не более 15 600 руб. в год.
Для получения налогового вычета необходимо обратиться в вашу налоговую инспекцию и передать подготовленный комплект документов.
Подробнее на www.nalog.ru.
Страховая компания по результатам инвестиционной деятельности ежегодно объявляет ставку фактической доходности по программам накопительного страхования жизни.
Более подробно можно посмотреть размер доходности можно на сайте страховой компании.
Инвестиционные и накопительные программы — это договоры страхования жизни. Поэтому к каждому такому договору заполняется декларация о здоровье, где вы сообщаете страховой компании сведения о состоянии вашего здоровья на момент заключения договора.
В случае, если выявляется несоответствие какому-либо параметру декларации, необходимо об этом сообщить дополнительно в страховую компанию. При необходимости страховая компания попросит заполнить дополнительную анкету(-ы), проведет индивидуальный андеррайтинг и определит возможные параметры договора.
При изменении существенных данных по договору страхования, в том числе смене фамилии, паспортных данных, контактных данных, замене выгодоприобретателя необходимо уведомить страховую компанию.
Это можно сделать, заполнив заявление на внесение нефинансовых изменений.
Заполненное заявление необходимо направить на электронный адрес info@rgsl.ru
Соберите необходимый пакет документов в связи с произошедшим событием и направьте в Страховую компанию. Подробная информация размещена в разделе «Страховой случай».
Если у вас возникла необходимость расторгнуть договор – обратитесь в наш клиентский центр по телефону 8 (800) 100-12-10.
По любым вопросам, связанным с наличием признаков коррупции, фактов или признаков неэтичного поведения, фактов или признаков нарушений законодательства, а также внутренних нормативных документов, необходимо обращаться на Горячую линию, Общества: hotline@rgsl.ru. Сведения, представляемые на Горячую линию относятся к конфиденциальной информации.
Лицензия на осуществление добровольного страхования жизни СЖ № 3879 от 25.03.2021г. Лицензия на осуществление добровольного личного страхования за исключением, добровольного страхования жизни, СЛ № 3879 от 25.03.2021г., выданы Банком России без ограничения срока действия. Все споры, возникающие между сторонами в процессе исполнения договора страхования, разрешаются в досудебном претензионном порядке: путем переговоров, обмена письмами, уточнения условий договора страхования, а также при взаимном согласии сторон, внесением дополнений и изменений в договор страхования.
© ООО СК «Росгосстрах Жизнь», 2023 Киевская, д. 7, к. 1, г. Москва, 121059
Что такое дид в страховании
Пополнить ИСЖ невозможно.
До момента инвестирования денежных средств страховщик аккумулирует их на своих расчетных счетах, затем в оговоренную договором дату выкупает ценные бумаги и фиксирует их стоимость для дальнейшего расчета дополнительного инвестиционного дохода (ДИД).
При досрочном расторжении договора выплате подлежит выкупная сумма. Размер выкупной суммы указан в Приложении № 1 к договору «Таблица выкупных сумм». Также с размером выкупной суммы можно ознакомиться в личном кабинете.
В соответствии со ст. 219 НК РФ налоговый вычет можно получить по договорам добровольного страхования жизни, заключенным сроком от 5 лет, в свою пользу и/или в пользу супруга (в том числе вдовы, вдовца), родителей (в том числе усыновителей), детей (в том числе усыновленных, находящихся под опекой/попечительством), при этом общая налогооблагаемая база составляет 120 000 рублей, т.е. максимальный размер вычета – 15 600 рублей.
Льготное налогообложение по инвестиционному страхованию жизни (ИСЖ)
Инвестиционное страхование жизни (ИСЖ) — продукт, сочетающий в себе страхование жизни и возможность получения дохода от инвестиционной деятельности страховщика, который инвестирует денежные средства в различные финансовые активы. В статье разбираемся, как устроено ИСЖ, как формируется доход по таким программам и нужно ли платить налог с такого дохода.
Как устроено инвестиционное страхование жизни
Инвестирование неразрывно связано с различными видами рисков, в том числе финансовыми. Чтобы эффективно управлять рисками, а также выполнять обязательства по договору ИСЖ, страховщик распределяет полученные от страхователя денежные средства в виде страховых взносов следующим образом:
- Гарантийная часть
является защитой вложенных средств клиента и обеспечивает возврат 100% капитала по окончании срока действия договора. Страховщики инвестируют эти денежные средства в высоконадёжные инструменты, которые определены регулятором — Центральным банком РФ. Структура активов страховщиков в 2022 год представлена в большей степени облигациями, государственными и муниципальными ценными бумагами, а также банковскими вкладами (депозитами).
- Инвестиционная часть
часть денежных средств страховая компания вкладывает в более рискованные инструменты с целью получения дохода. Будущий доход по полису ИСЖ не гарантирован, так как зависит от динамики конкретной инвестиционной стратегии. При благоприятной ситуации на финансовом рынке инвестор может получить дополнительный доход. В случае отсутствия роста базового актива клиент ничего не теряет, вложенные средства вернутся в страховой выплате в полном объеме. Максимальная защита капитала обеспечивается страховщиком за счет дохода от вложений гарантийной части.
Также небольшой процент от страхового взноса, уплаченного клиентом, выделяется на комиссионное вознаграждение агенту (напр., банку) за продажу продукта, операционное обслуживание договора, а также в резерв, в том числе для выплаты денежных средств при наступлении страхового случая.
Если программа ИСЖ не подразумевает защиту капитала, соответственно, нет и гарантийной части. В таком случае, практически весь страховой взнос по договору идет на инвестиционную часть.
Полезно знать! Согласно требованиям Банка России, с 1 апреля 2023 года страховые компании обязаны еще на этапе заключения договора ИСЖ предоставить клиенту документ, содержащий полную информацию по продукту: какие активы формируют инвестиционную корзину, как будет рассчитываться инвестиционный доход, страховая сумма по каждому риску, выкупные суммы при досрочном расторжении и т.д.
Как работает ИСЖ
- Выберите инвестиционную программу.
Чаще всего продукты инвестиционного страхования жизни рассчитаны на среднесрочную перспективу от 2 до 5 лет и предполагают 100% защиту капитала. Некоторые программы могут быть короткими — на год или 6 месяцев, и более рискованными — без защиты капитала. - Инвестируйте и пользуйтесь всеми преимуществами страхования жизни.
Помимо потенциального дохода, одним из ключевых преимуществ программ ИСЖ является страховая защита. Пока действует договор, жизнь и здоровье клиента застрахованы. Например, по программе «Вектор роста. Формула успеха 2.0» страховая защита составит 280% от страхового взноса в случае, если застрахованный в возрасте до 30 лет уйдет из жизни по любой причине.
Юридические привилегии ИСЖ позволяют сохранить уплаченные взносы от ареста, конфискации или раздела в случае развода супругов.
Нужно ли платить налог с дохода по ИСЖ
Когда инвестор получает прибыль, он должен уплатить налог на доход. В отличии от классических инвестиционных продуктов, где НДФЛ с купонов удерживается сразу, инвестиционное страхование жизни имеет особое преимущество — льготное налогообложение.
В соответствии со ст. 213 Налогового Кодекса РФ налогообложение по ИСЖ возникает только тогда, когда сумма выплаты превысит взнос, увеличенный на среднюю ставку рефинансирования ЦБ РФ за период действия договора. Соответственно, пока не произошло дожитие до окончания договора, и страховая компания не осуществила страховую выплату, включая дополнительный инвестиционный доход, налоги не взимаются.
Рассмотрим на примерах, как это работает.
Андрей оформил программу ИСЖ на 3 года.
Осуществил единовременный страховой взнос = 300 000 руб.
Получил выплату по окончании договора =390 000 руб.
Доходность по программе составила 10% годовых.
Ставка рефинансирования за весь срок договора не менялась и составляла 7,5%.
Рассчитываем налоговую базу для данной ситуации по формуле:
С умма выплаты – Взнос – (Взнос х Ставка Рефинансирования х Срок договора)
390 000 – 300 000 – (300 000 х 7,5% х 3) = 22 500 руб.
Выступая налоговым агентом, страховая компания удержит с этой суммы (суммы превышения) НДФЛ: 22 500 руб. — 13% = 2 925 руб.
В случае, если ставка рефинансирования будет меняться каждый год, то налогооблагаемая база рассчитывается из среднегодовой ставки рефинансирования ЦБ РФ за каждый год действия договора страхования.
Андрей оформил программу ИСЖ на 3 года.
Осуществил единовременный страховой взнос = 300 000 руб.
Получил выплату по окончании договора = 390 000 руб.
Доходность по программе составила 10% годовых.
Ставка рефинансирования: 1 год = 8,5%, 2 год = 8,5%, 3 год = 7,5%.
Сумма выплаты – Взнос – (Взнос х Ставка Рефинансирования за каждый год)
390 000 – 300 000 – (300 000 х 8,5% + 300 000 х 8,5% + 300 000 х 7,5%) = 17 500 руб.
Выступая налоговым агентом, страховая компания удержит с этой суммы (суммы превышения) НДФЛ: 17 500 руб. — 13% = 2 275 руб.
Важно! Страховые выплаты по программам ИСЖ освобождены от налогообложения:
По завершившимся договорам (наступлении риска «Дожитие») в случае, если страховые взносы были уплачены самостоятельно или близкими родственниками
По рисковым событиям, например, если страхователь ушел из жизни, получил инвалидность и т. д.
Чтобы увеличить итоговый доход, следует выбирать программу ИСЖ на срок от 5 лет и более. В таком случае, при определенных условиях вы имеете право на социальный налоговый вычет, который позволяет вернуть до 13% от суммы взносов по договору, но не более 15 600 рублей.
Инвестиции под 0%: как проверить, сколько на самом деле заработало ИСЖ?
В июне 2017 года Руслан вошел в офис Россельхозбанка в Уфе, чтобы положить на вклад 1,25 млн рублей. «Менеджер меня выслушала и предложила разместить деньги не на депозит, а вложить в полис инвестиционного страхования жизни (ИСЖ) «АльфаСтрахование — Жизнь», объяснив, что вклад принесет мне около 7% годовых, а ИСЖ — не менее 12–14%. Главное условие — в течение трех лет действия договора не снимать деньги, а то не только не заработаю, но и часть суммы потеряю. Я согласился», — рассказал он Банки.ру. Спустя три года страховщик вернул ему начальную сумму, сохранность которой гарантирована, и ни копеечки больше. Мужчина выразил недоумение, почему три года компания пользовалась его деньгами и ничего ему за это не заплатила. Сотрудницы банка развели руками — дескать, это не банковский продукт, а страховой компании, вот к ней и обращайтесь. «Я обратился, но там мне сказали, что выбранная мной стратегия «Стабильный доход» дохода мне не принесла», — продолжает он.
Аналогично ответила страховая компания и на негативный отзыв Руслана в «Народном рейтинге» Банки.ру: «Вы приобрели классическую инвестиционную программу, в основе которой — биржевой индекс. К сожалению, спрогнозировать, как будет развиваться индекс в перспективе, невозможно. На рост индекса могут оказать влияние любые колебания на рынке. Самый актуальный пример — падение фондового рынка во время пандемии COVID-19, что, естественно, также отразилось на наших инвестиционных стратегиях».
Странная стратегия, странные фонды
Приобретенная Русланом инвестиционная стратегия была основана на индексе Credit Suisse, который привязан к пяти глобальным фондам: Merian Global Equity Absolute Return Fund A Eur Hedged Acc (0P00013398), BlackRock Global Funds — Euro Bond Fund, PIMCO GIS Global High Yield Bond Fund, M&G Optimal Income Fund Sterling I Inc, Pioneer US Fundamental Growth.
Мы решили проверить, может ли не искушенный в финансовых вопросах потребитель самостоятельно отследить, как менялся указанный в договоре индекс за последние три года. Найти информацию оказалось непросто. Договор отсылает страхователя к информационному терминалу Bloomberg — платному ресурсу для профессиональных трейдеров. Ничего не дало и использование обычного поисковика. Информация нашлась только на сайте самого страховщика и оказалась неутешительной — стратегия за три года принесла убыток в размере около 20 тыс. рублей. То есть формально страховщик прав: стратегия убыточна, страхователю вернули гарантированную сумму вложений.
Но у личного финансового советника и инвестора Ильи Кривогузова, который помогал нам проверять доходность стратегии, возник вопрос к выбору фондов, в которые инвестировали средства. «Это какие-то странные фонды, за исключением одного — BlackRock Global Funds, — считает он. — У них у всех фантастически высокая комиссия: от 0,84% до 1,63%! Хотя существуют более доходные фонды, прозрачные и понятные, дешевые. Мне сложно понять, на чем зарабатывают такие стратегии».
На этом странности продукта, приобретенного Русланом, не заканчиваются. Но прежде, чем разбираться с ними дальше, коротко о том, как работает ИСЖ.
Матчасть: что такое ИСЖ
Полисы ИСЖ — сложный продукт, в котором есть страховая часть — в среднем это около 80% внесенной страхователем премии (у разных страховых компаний она может отличаться). Эту часть средств страховщик вкладывает в консервативные инструменты, например гособлигации или депозит. Большого заработка они не приносят, но к завершению действия договора вырастают до 100% первоначально вложенных средств. Кроме того, эти средства могут потребоваться на выплату, если в период действия договора у клиента произошел страховой случай — они и размер выплат по ним прописаны в договоре ИСЖ.
А куда же идет вторая, меньшая часть денег? Она призвана заработать инвестиционный доход, для чего ее вкладывают в более рисковые инструменты, например в акции мировых компаний. То есть в выбранную клиентом инвестиционную стратегию, успех которой будет зависеть от котировок бумаг на бирже.
Пример от СК «Росгосстрах Жизнь»: клиент вложил в покупку ИСЖ 100 тыс. рублей. Из них 80 тыс. рублей положили на депозит под 5% на пять лет, а на оставшиеся 20 тыс. рублей купили call-опцион на акции Apple. Опцион давал страховщику право купить эти акции по 135 долларов за штуку в июле 2020 года. Один опцион обошелся страховщику в 10 долларов. По курсу 2015 года он приобрел 35 опционов.
В июле 2020 года акции Apple доросли до 380 долларов, а сам доллар стоил 71 рубль. Каждый опцион принес страховщику 380 – 135 – 10 = 235 долларов, а общая прибыль составила 235 * 35 = 8 225 долларов.
Страховщик выплатил клиенту по ИСЖ 8 225 * 71 = 583 975 рублей от инвестиций. Плюс 100 тыс. рублей с депозита. Итого — 683 975 рублей, вместо вложенных им 100 000 рублей.
Но опцион — крайне рисковый инструмент. Если бы цена Apple не выросла до 135 долларов, он принес бы убытки. Тогда клиент вернул бы только 100 тыс. рублей.
Пример РГС — теоретический. Во-первых, из него не понятно, в каком месте страховщик (и банк, продающий, как правило, страховку) берет свою долю. По информации одного из участников рынка, маржа страховщика составляет 3—6% от взноса клиента. Это разница между вложениями, обеспечивающими гарантированную доходность, и расходами на покупку опционов. Во-вторых, история умалчивает о счастливых клиентах, которые заработали по 500% доходности по своим полисам. И это не случайно. Доход рассчитывается по формуле, в которой заложен ограничитель под кодовым названием «КУ».
Как считается доход по ИСЖ
Формула расчета дополнительного инвестиционного дохода (ДИД) у разных страховых компаний может отличаться. В договоре Руслана она выглядит так:
Говоря проще, премия по договору умножается на динамику активов, к которым привязан полис, и на коэффициент участия.
КУ определяет, какую долю от роста индекса получит страхователь. Она может отличаться в разных договорах и у разных страховщиков. В договоре Руслана КУ составляет 70,18%. Это значит, что если бы за три года индекс, на котором была основана выбранная им стратегия полиса, вырос, например, на 35% (с учетом курса рубля, если стратегия привязана к активам в других валютах), то его капитал увеличился бы на 70,18% от этого роста, то есть на 24,6%.
Теперь вернемся к главному вопросу: как проверить, не скрывает ли от нас страховая компания истинное положение дел?
Как проверить страховую
Если деньги инвестируются в акции компаний, то, по словам генерального директора «БКС Страхование жизни» Андрея Дроздова, в договоре ИСЖ указано, ценные бумаги каких компаний входят в состав этой корзины и их стоимость на «входе» в продукт. Зная частоту выплат и даты наблюдения (это даты, в которые страховая компания будет сравнивать текущую стоимость ценных бумаг с теми ценами, которые были на момент заключения договора), можно отследить динамику. «Стоимость ценных бумаг — это открытая информация, ее можно достаточно легко найти и посмотреть на различных финансовых ресурсах, — говорит Дроздов. — Кроме того, для наших клиентов в ближайшее время будет доступна такая опция в личном кабинете на сайте компании».
В современном ИСЖ почти все стратегии представляют собой покупку опциона, отмечает руководитель управления инвестиционного страхования СК «Росгосстрах Жизнь» Борис Борзунов. Важно, какое условие получения дохода указано в инвестиционной декларации. «В инвестиционной декларации, которую клиент получает вместе с договором страхования, указываются тикеры — уникальные идентификаторы инструментов, с помощью которых можно найти информацию в открытом доступе, буквально «загуглив» их. Кроме того, для самостоятельного расчета потребуется формула определения ДИД, которая тоже указывается в инвестиционной декларации», — объясняет он.
На что насчитывается доход?
Из формулы следует любопытная деталь: страховщик начисляет доход на всю сумму полиса. При этом из примера «Росгосстрах Жизни» мы видим, что инвестируется только малая часть. И из договора не будет понятно, какую именно часть страховщик потратит на инвестиции. «Клиенту эта информация не поможет рассчитать доходность по полису, потому что доход в ИСЖ рассчитывается на всю сумму страхового взноса клиента», — обращает внимание Борзунов.
Что позволяет страховщику начислять доход на весь полис, притом что инвестируется лишь часть? Во-первых, тот самый КУ, который может ограничивать участие страхователя в прибыли. А во-вторых, тот самый опцион из примера про акцию Apple. Опцион обладает так называемым эффектом плеча. Обратите внимание, в примере каждые 10 долларов инвестиций принесли 245 долларов прибыли. При этом, если бы акции не выросли до нужного уровня, страховщик бы просто потерял инвестиционную часть и вернул страхователю его деньги. Не очень хороший исход для страхователя, но страховщик выполнил условия договора.
А поскольку точное значение инвестиционной части полиса знает только страховщик, тут вполне может найтись место и для собственной прибыли, а также прибыли продавца полиса.
Финграмотность и терпение
«Оформил пакет инвестиций «Глобальные сети» в Альфа-Банке, — написал в «Народном рейтинге» пользователь под ником Konstantinn12629. — Изучал графики роста акций за несколько лет, была просадка в начале года из-за коронавируса, в дальнейшем должен быть все-таки рост, и я, по крайней мере, на это надеюсь. Я не какой-то там эксперт в инвестициях, обычный офисный служащий, у которого есть свободный актив и есть желание на нем заработать. Поэтому не покупаю акции самостоятельно, чтобы по незнанию не терять деньги. А готовые пакеты со страховкой жизни — это отличный вариант. Получится что-то заработать — отлично. Не получится — заберу свои деньги и, наверное, закончу на этом».
Договоры, заключаемые сейчас, содержат значительно больше информации, чем договоры трех- и пятилетней давности, утверждают страховщики. И негативных отзывов пользователей стало на порядок меньше, что говорит о том, что страховщики становятся более открытыми, а страхователи — более грамотными.