Bloomberg: Биткоин ждёт крах в случае дефолта США
По данным Santiment, крупные держатели биткоина продолжают накапливать BTC — за последние пять недель запасы крипто-китов увеличились на почти на 85 000 BTC ($2,3 млрд). В Santiment считают, что сейчас биткоин находится в фазе консолидации перед новым рывком вверх. В прошлый раз после фазы накопления — курс биткоина в январе подскочил на 34%.
Гендиректор инвестиционной компании Morgan Creek Capital Марк Юско заявил, что ралли крипторынка возобновится с середины июня. Но для этого «нам нужны хорошие новости, чтобы получить новый импульс» роста.
Рынок акций и криптовалют ждет коллапс, если США объявят дефолт, считает старший стратег Bloomberg Intelligence Майк Макглоун. Он настроен «по-медвежьи» в отношении криптовалют, однако оптимистично смотрит на золото.
Lightning Labs, разработчик Lightning Network, анонсировал выход обновления Taproot Assets Protocol v 0.2, которое позволит избежать возможных задержек в обработке транзакций из-за перегрузок сети биткоина.
Глава Комиссии по ценным бумагам и биржам США (SEC) Гэри Генслер заявил, что «бизнес криптокомпаний строится на несоблюдении правил». Правила для эмитентов токенов и криптовалютных бирж уже существуют, но они принципиально не желают их соблюдать.
Парламент Великобритании предложил регулировать криптовалюты как азартные игры. Криптоактивы потенциально могут использоваться для мошенничества и отмывания денег, из-за чего представляют большой риск для потребителей и экономики.
Суд отклонил ходатайство SEC о сохранении конфиденциальности материалов, связанных с выступлением бывшего чиновника SEC Уильяма Хинмана о статусе Ethereum. Материалы могут повлиять на решение суда по делу SEC против компании Ripple. Токен XRP подскочил на 5%.
Команда эмитента крупнейшего стейблкоина Tether решила ежемесячно вкладывать в биткоин до 15% чистой прибыли для диверсификации резервов. Компания уже вложила в BTC $1,5 млрд. Основной объем обеспечения USDT продолжает храниться в краткосрочных казначейских облигациях США.
По данным исследования Bloomberg, лишь 31 из 60 ведущих криптовалютных компаний успешно прошли внешний финансовый аудит или подтвердили наличие резервов. Многие аудиторы не хотят связываться с криптокомпаниями или не обладают достаточными знаниями и опытом в данной сфере.
Согласно исследованию Глобальной ассоциации финансовых рынков (GFMA), использование блокчейна в традиционной финансовой индустрии поможет сэкономить участникам отрасли до $120 млрд в год.
Власти Пакистана готовятся к полному запрету криптовалют. Запрет на оборот криптоактивов станет важным средством борьбы с отмыванием денег и финансированием терроризма на фоне финансовой и политической нестабильности в стране.
Чтобы оперативно следить за рынками и всегда быть наготове, достаточно открыть демо-счет и скачать торговую платформу FxPro.
Как ситуация с дефолтом в США повлияет на цену BTC?
Потолок госдолга США существует с 1917 года, и только с 1960 года повышался 78 раз. В июне резервы наличности США будут исчерпаны. Поскольку решение об этом принимает Конгресс, повышение потолка госдолга часто становится предметом торга между двумя крупнейшими политическими партиями – республиканцами и демократами. Если республиканцы и демократы не договорятся, США могут объявить дефолт по своему долгу.
По мне, политики должны договориться, ведь в следующем году — выборы в США. Просто сейчас обе стороны накручивают обстановку, дабы выторговать для себя больше привилегий в различных вопросах. Тем не менее, давайте рассмотрим, как ситуация с госдолгом США отразится на цене BTC .
1. Дефолта не будет. Когда потолок долга в конечном итоге будет повышен, ожидается, что Казначейство пополнит свои резервы наличности, выпустив больше государственных облигаций. Это потенциально может увеличить доходность облигаций, что может повлиять на BTC, который обычно движется вразрез с доходностью облигаций.
Таким образом, хотя соглашение может смягчить значительную экономическую неопределенность, такие активы, как биткоин, которые не связаны с реальной экономикой и в значительной степени зависят от фиатной ликвидности, на самом деле могут упасть в цене.
2. Дефолт будет. Если же будет дефолт, это может снизить курс доллара и привести к уменьшению доверия к доллару как резервной валюте, что может повысить спрос на криптовалюты в качестве альтернативного актива. Да и вообще, любые проблемы в традиционной фиатной системе вызывают всегда приток ликвидности в крипту, что положительно сказывается на цене BTC.
Также не стоит забывать, что Tether, эмитент стейблкоина USDT , стал одним из крупнейших инвесторов в госдолг США. Компания уже обогнала по этому параметру даже такие государства, как Таиланд и Израиль. В течение последних недель Tether нарастила долю казначейских векселей США до максимума в 53 млрд долларов или 64% собственных резервов.
Тем не менее, даже Tether решила, что будет вкладывать в биткоин не менее 15 % своей прибыли, чтобы диверсифицировать резервы и получить в будущем прибыль от роста биткоина. Закупка таких объемов тоже может положительно сказаться на цене BTC.
Эксперты рассказали, что будет с биткоином и стейблкоинами в случае дефолта США
Биткоин, по задумке его создателя — Сатоши Накамото — должен был стать независимым платежным инструментом. Несмотря на заветы разработчика, BTC, а следом за ним и вся криптоиндустрия, оказались под влиянием финансового рынка. Такое положение означает, что все экономические проблемы так или иначе влияют на крипту. В том числе, рынок цифровых активов рискует ощутить последствия вероятного дефолта США. Что будет с биткоином, если Америка не увеличит потолок госдолга и как проблемы повлияют на стейблкоины — эти и другие вопросы редакция BeInCrypto обсудила с экспертами
Что случилось
В январе 2023 года США уперлись в потолок госдолга. Речь идет об установленным Конгрессом лимите займов, доступном властям страны. В начале мая министр финансов Америки Джанет Йеллен озвучила, что отказ от повышения потолка госдолга может привести к дефолту США уже 1 июня. Последствия такого сценария — непредсказуемы. Например, главный экономист рейтингового агентства Moodyʼs Марк Занди считает, что дефолт США может разрушить всю действующую финансовую систему.
Впрочем, далеко не все верят в вероятность реализации такого сценария. Например, CEO JPMorgan Джейми Даймон считает, что американские власти не рискнут объявить дефолт. Оптимистов поддерживает президент США Джо Байден. 17 мая глава страны заявил о том, что дефолта не будет. Несмотря на это, сетевые опросы показывают, что многие все же верят в худшее.
«Вы верите в вероятность дефолта США?
Да.
Нет.
Показать результаты».
Скрин опроса. Источник: Твиттер
На этом моменте россияне, которые пережили дефолт и девальвацию рубля в 1998, несмотря на заявления главы страны о том, что такой сценарий невозможен, понимающе кивнули головой.
Теперь разберемся, как вообще Америка оказалась в таком неприятном положении. Дело в том, что расходы США с 2022 года превосходят доходы, которые государственная казна получает от налогов и сборов. Особенно активно госдолг страны рос на фоне финансового кризиса 2008 года и разгара пандемии коронавируса. В эти периоды власти США тратили крупные суммы на стимулирующие выплаты. Рост напряжения на геополитической арене в 2022 году нанес еще один удар по американской экономике.
Соотношение доходов и расходов США. Источник: tradingeconomics
Предположение о том, что Америка — обладатель самого большого госдолга в мире, не совсем корректно. Если взять соотношение госдолга к ВВП, то показатель составит 123,4%. Для сравнения, госдолг Японии — 256% ВВП.
Как дефолт США повлияет на крипту
Аналитики Bloomberg пишут, что дефолт США спровоцирует переток активов в золото, казначейские облигации США и биткоин. При этом криптовалюта, как показали опросы издания, больше интересует частных, чем профессиональных инвесторов. Последние отдают предпочтение драгметалу.
Результаты ответа на вопрос «Какие активы вы будете покупать в случае дефолта в США». Источник: Bloomberg
Редакция BeInCrypto решила провести свой опрос, чтобы понять, как именно дефолт США может повлиять на биткоин и крипторынок, в целом. Вот на какие два вероятных последствия обратили внимание наши собеседники:
-
будет расти, несмотря на вероятное падение фондового рынка, за которым криптовалюта часто повторяет.
- Рынок стейблкоинов может столкнуться с серьезным кризисом.
Эксперт криптобиржи StormGain Дмитрий Носков считает, что дефолт США спровоцирует рост золота и биткоина, который стал аналогом драгметалла на рынке цифровых активов. По его мнению, ситуация может стать тем самым стимулом, который поможет BTC прорвать уровень $30 000 и пойти выше. С его мнением согласился генеральный директор ЦФА.РФ Николай Журавлев.
«Дефолт США однозначно поддержит рост биткоина, поскольку многие инвесторы считают его своеобразной “тихой гаванью” не только по сравнению с долларом, но даже с традиционными “валютами-убежищами” — иеной и швейцарским франком. Биткоин называют “цифровым золотом”, которое стало популярнее любой фиатной валюты», — отметил наш собеседник.
Декан факультета «Цифровая экономика и массовые коммуникации» МТУСИ Сергей Гатауллин согласился с прогнозом, согласно которому в центре внимания, в случае дефолта США, окажутся золото, биткоин, и казначейские облигации США.
К обсуждению присоединился блокчейн-разработчик Евгений Греченок. Он отметил, что биткоин привлекает инвесторов своей децентрализованной природой и ограниченной эмиссией. При этом наш собеседник напомнил о высокой волатильности BTC.
«В период дефолта резкий спрос на биткоин создаст предпосылки к росту актива, но далее будет период коррекции, из-за чего его стоимость может сильно просесть. Очень важно будет найти правильные точки входа в актив и выхода из него», — подытожил наш собеседник.
Руководитель аналитического управления по глобальным рынкам ИК Fontvielle Артура Мейнхарда, в свою очередь, обратил внимание на влияние возможного дефолта по госдолгу США на рынок стейблкоинов. В случае реализации такого сценария, уверен наш собеседник, обеспечение «стабильных монет» может потерять свою инвестиционную привлекательность, так как большая их часть находится в краткосрочных гособлигациях США и денежной позиции.
«Стейблкоины, являясь производным от доллара США, испытают существенное давление продавцов: криптоинвесторы начнут массово избавляться от них, предпочитая переложиться в биткоин и прочие криптоактивы. На этом фоне ожидается повышенная волатильность всего рынка криптовалют, во-первых, за счет массированных покупок криптоактивов, и, во-вторых, отвязки стейблкоинов от паритета к доллару США 1 к 1 в сторону снижения», — подытожил наш собеседник.
Подводим итоги
Дефолт США может спровоцировать переток активов в криптоиндустрию. В истории много примеров, когда проблемы традиционного финансового рынка вызывали рост интереса инвесторов к криптовалюте. Например, на фоне банковского кризиса в США весной 2023 года биткоин пережил лучшую неделю в истории. При этом собеседники BeInCrypto напомнили о высокой волатильности BTC. В случае бурного роста курса биткоина не исключена существенная коррекция. Не стоит забывать и о связи криптоиндустрии с традиционным финансовым рынком. Проблемы последнего, в долгосрочной перспективе, могут ухудшить положение криптовалют.
Также эксперты, с которыми удалось поговорить редакции BeInCrypto, видят повод для кризиса на рынке стейблкоинов в случае дефолта по госдолгу США. Проблемы «стабильных монет» могут, в свою очередь, ухудшить общее состояние криптоиндустрии.
Последние новости криптовалют, аналитика и прогнозы — все самое интересное в нашем новостном Телеграм-канале. Подписывайтесь, чтобы не пропустить ничего важного.
Дисклеймер
Вся информация, содержащаяся на нашем вебсайте, публикуется на принципах добросовестности и объективности, а также исключительно с ознакомительной целью. Читатель самостоятельно несет полную ответственность за любые действия, совершаемые им на основании информации, полученной на нашем вебсайте.
В США уже в июне могут объявить дефолт. Как это скажется на Биткоине и других криптовалютах?
Правительство Соединённых Штатов Америки столкнулось с «серьёзным риском» не удовлетворить выплаты по своим задолженностям. По данным аналитиков Управления Конгресса США по бюджету (CBO), критический момент в экономики страны произойдёт уже в начале июня. Всё дело в том, что объём внешнего долга государства приближается к своему «потолку» в 31.4 триллиона долларов. Пока этот уровень не пересматривали в правительстве, ну а если он будет достигнут, всё закончится объявлением дефолта. Рассказываем о перспективах такого события подробнее.
Напомним, потолком госдолга называют максимальный объём госдолга, который может накопить федеральное правительство. В соответствии с конституцией Конгресс обязан одобрить выпуск долговых обязательств. Это, в свою очередь, даёт возможность правительству брать займы для удовлетворения существующих обязательств по типу пособий по социальному обеспечению, зарплат военным, возврата налогов и прочих подобных платежей.
В подобных случаях правительство может повысить потолок госдолга, таким образом увеличив сумму государственных расходов. К примеру, его повышали во время президентства Барака Обамы, причём произошло это после первого в истории понижения рейтинга госдолга США экспертами Standard & Poor’s.
44-й президент США Барак Обама
Как отмечают аналитики, США ещё никогда не проваливала платежи по госдолгу. Собственно, в том числе и поэтому Ценные бумаги Казначейства США настолько популярны среди инвесторов по всему миру, а доллар является одной из самых надёжных фиатных валют.
Что будет с криптовалютами при дефолте
Аналитики CBO предупредили о высокой вероятности «огромного количества неприятностей» для американского правительства, если вопрос с потолком долга не будет решён до июня. Вот цитата из их отчёта по этому поводу, которую приводит Cointelegraph.
Управление Конгресса США по бюджету прогнозирует, что если лимит долга останется неизменным, существует значительный риск того, что в какой-то момент в первые две недели июня правительство больше не сможет платить по всем своим обязательствам.
Отметим, что президент США проведёт встречу относительно перспектив дефолта уже сегодня. Соответственно, данный вопрос находится в топе тем на повестке дня, то есть его важность очевидна для всех.
Данные по бюджету от CBO
Как отмечают источники, дефицит федерального бюджета США в 2023 году составит около 1.5 триллиона долларов, а это на 100 миллиардов долларов больше прогнозируемого значения. При этом сейчас в Верховном суде рассматривается дело, касающееся списания непогашенной задолженности по студенческим кредитам. Оно может оказать значительное влияние на общий доход бюджета за 2023 год.
Недостаток налоговых поступлений также был отмечен как потенциальный фактор в более значительном дефиците бюджета в сравнении с первоначальными прогнозами. При этом в Управлении Конгресса США по бюджету не ожидают снижения роста дефицита в ближайшее время. В течение десятилетия этот показатель достигнет планки в 2.7 триллиона долларов, то есть к 2033 году.
В целом этот и последующие годы станут периодами рекордного внешнего долга США, что в теории окажет серьёзное давление на ценность доллара во всём мире вместе с мировой экономикой. Такая ситуация может пойти на пользу Биткоину – об этом ранее заявлял бывший технический директор Coinbase Баладжи Шринивасан. Напомним, он даже заключил пари на активный рост BTC до миллиона долларов к лету 2023 года из-за проблем в американской экономике, однако позже отказался от сделки и проиграл.
�� БОЛЬШЕ ИНТЕРЕСНОГО МОЖНО НАЙТИ У НАС В ЯНДЕКС.ДЗЕНЕ!
Привлекательность Биткоина в качестве инструмента хеджирования также подтверждают результаты недавнего опроса Bloomberg. Аналитики издания установили, что золото, BTC и облигации США получат больше всего популярности среди инвесторов в случае дефолта. Опрос был проведен в период с 8 по 12 мая, и в нём поучаствовали 637 респондентов. В их числе были как профессиональные институциональные инвесторы с крупным капиталом, так и индивидуальные инвесторы, то есть относительно небольшие игроки.
Статистика опроса от Bloomberg в отношении выбора подходящего актива на случай дефолта
Более 50 процентов участников опроса заявили о готовности покупать золото, если правительству США не удастся избежать дефолта по долгам. Казначейские облигации США оказались на втором месте по популярности, а Биткоину в этом рейтинге досталась третья позиция.
То есть главная криптовалюта уже стала более популярной инвестицией в определённой гипотетической ситуации, чем доллар США, японская иена или швейцарский франк. Если точнее, около 8 процентов респондентов из числа профессиональных инвесторов и 11 процентов респондентов среди розничных инвесторов заявили, что они охотнее покупают именно Биткоин.
Курс Биткоина за последние 30 дней
Ранее президент США Джо Байден заявил, что «весь мир столкнётся с огромными проблемами», если Америка объявит о своей неплатёжеспособности по долгам. Важно также понимать, что такой вариант развития событий негативно скажется на рейтинге Байдена для следующих выборов президента США в ноябре 2024 года, то есть здесь интересы президента полностью противоположные.
Соответственно, в данной ситуации можно рассчитывать на консенсус в отношении очередного повышения потолка госдолга. Однако это в теории скажется на силе доллара и его популярности во всём мире, считают эксперты.
Нынешний президент США Джо Байден
Однако пока потолок госдолга не повышен, на финансовых рынках наверняка стоит ждать всплеска волатильности, если ситуация выйдет из-под контроля.
Мы считаем, что Биткоин вместе с другими криптовалютами действительно станут куда более привлекательной инвестицией для обычных людей в случае масштабных экономических проблем. При таком сценарии наиболее важными характеристиками цифровых активов станут их децентрализация и независимость от властей вместе с ограниченными темпами выпуска и конечной инфляцией. Как показывает нынешняя ситуация в экономике, порой банкиры могут принимать неправильные решения, которые при этом влияют на всех людей. Соответственно, застраховать часть капитала от подобных ошибок — не самая плохая идея.
Ещё больше интересного ищите в нашем крипточате бывших богачей. Там в первую очередь ждём наступления нового буллрана, который должен принести не меньше прибыли в сравнении с предыдущими.