iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc) (CSPX)
Сведения о iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc)
Инвестиционно-банковские и инвестиционные услуги
Контактная информация
Investing.com — это финансовый портал, чья основная цель — предоставление своевременной информации по инструментам и фондовому рынку. Обращаем ваше внимание, что в связи со сложившейся геополитической ситуацией мы просим участников форума воздержаться от комментариев на политическую тематику.
Участвуйте в форуме для взаимодействия с пользователями, делитесь своим мнением и задавайте вопросы другим участникам или авторам. Обратите внимание: во время торговых сессий все комментарии тщательно проверяются модератором, поэтому их публикация занимает определенное время. Комментарии, размещенные в нерабочие часы, могут рассматриваться в течение более длительного времени, чем обычно.
На данный момент к публикации допускаются комментарии, которые касаются экономической тематики, а также фондового рынка. Неуместные комментарии не будут допущены до публикации.
Пожалуйста, используйте стандартный письменный стиль и придерживайтесь наших правил.
В чем отличие тикеров cspx и csspx
Reddit and its partners use cookies and similar technologies to provide you with a better experience.
By accepting all cookies, you agree to our use of cookies to deliver and maintain our services and site, improve the quality of Reddit, personalize Reddit content and advertising, and measure the effectiveness of advertising.
By rejecting non-essential cookies, Reddit may still use certain cookies to ensure the proper functionality of our platform.
For more information, please see our Cookie Notice and our Privacy Policy .
iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc) (CSSPX)
Новости по iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc)
- От Investing.com
- • 29 сент. 2023 г.
Investing.com — Борьба Федеральной резервной системы США с инфляцией, похоже, набирает обороты, согласно экономическим показателям, опубликованным в пятницу. Предпочтительный.
- От Investing.com
- • 29 сент. 2023 г.
Investing.com — Иностранные инвесторы продали на прошлой неделе максимальное число японских акций с марта — на $6, 1 млрд или 913 млрд иен из-за неприятия риска, пишет.
- От Investing.com
- • 29 сент. 2023 г.
Investing.com — Американские фондовые индексы идут по пути к сентябрьскому спаду перед последним торговым днем месяца, несмотря на позитивную сессию на Уолл-стрит в четверг.
Аналитика по iShares Core S&P 500 UCITS ETF USD (Acc)
- От Артур Идиатулин
- • 27 сент. 2023 г. •
Цены на нефть энергично растут после недельной коррекции, Brent отыграл 3 доллара за два дня. Стоит отметить, что коррекция с 96 долларов за баррель до 92 происходила в рамках.
- От Ирина Симонян
- • 27 сент. 2023 г. •
По статистике, сентябрь — традиционно самый слабый месяц для фондовых рынков. И текущий месяц подтвердил эту закономерность: за месяц фондовый индекс S&P 500 потерял около.
- От Майкл Крамер
- • 27 сент. 2023 г. •
Рынки акций завершили вчерашние торги снижением: S&P 500 и Nasdaq 100 QQQ потеряли примерно по 1,5%. Ставки снова выросли: доходность 30-летних трежерис повысилась примерно до.
ETF c выплатой дивидендов или реинвестированием | Что выгоднее для инвестора?
В какие иностранные ETF выгоднее инвестировать на долгосрок? С выплатой или реинвестированием дивидендов?
Считается, что ETF не выплачивающие дивиденды, за счет оптимизации налогообложения будут намного выгоднее. Особенно если речь идет о владении долгие годы. Второй фактор за выбор бездивидендных ETF — отсутствие необходимости в ежегодной подачи налоговой декларации. Это два главных аргумента сторонников фондов с реинвестированием.
Ок. Давайте разбираться.
Небольшой ликбез
Крупнейшие мировые провайдеры ETF (Vanguard, iShares, SPDR) могут иметь у себя фонды с одинаковыми стратегиями (например на индекс S&P 500), но с разной страной регистрацией.
Например, ETF IVV от iShares зарегистрирован в США, а ETF CSPX в Ирландии. Хотя оба отслеживают один и тот же индекс — S&P500.
Большинство компаний, акциями которых владеют ETF, в течение года выплачивают дивиденды, которые получает фонд. А что с дивидендами происходить дальше зависит от стратегии ETF и его страны регистрации.
Фонды зарегистрированные в США (будем называть их американские), как правило выплачивают дивиденды своим акционерам. А вот Европейские (или ирландские) — накапливают, все дивиденды реинвестируют внутри себя.
Второе отличие между фондами связано с налогообложением. И вот этот момент разберем более подробно. Начнем с американского фондового рынка.
Налоги на дивиденды внутри ETF
Американские ETF, так как зарегистрированы в США, не платят налоги с поступающих от компаний дивидендов. Ставка налога для них ноль. А вот когда сами фонды распределяют дивиденды — с инвестора будет удержан налог.
Для Россиян (при подписанной форме W-8BEN) ставка налога составит 10% (будет удержано сразу) в пользу американской казны. Плюс 3% нужно будет доплатить в России. При отсутствии W-8BEN ставка налога на дивиденды будет 30%. Думаю для тех кто умеет считать, выгода от подписания формы очевидна. И дальше вариант с 30% ставкой налогов рассматривать не будем.
Итого при владении американскими ETF налоговые потери инвестора составят 13% от размера дивидендов.
Ирландские ETF не имеют резидентства США (капитан Очевидность) как и налоговых льгот. Поэтому . ставка налога по получение дивидендов от акций компаний, которыми она владеет — составляет 15%. Так как фонд не выплачивает дивиденды, больше никаких расходов для инвестора нет.
При владении ирландскими ETF налоговые потери составят 15% от размера дивидендов.
При дивидендной доходности фонда в 2%, имеем налоговые потери:
- в американских ETF — 0,26%;
- в ирландских — 0,3% в год.
Разница всего в 4 сотых процента. В принципе ей можно пренебречь.
Как видите никакого налогового преимущества бездивидендные фонды не имеют. Скорее наоборот.
Дополнительные расходы
Еще одно отличие, которые следует учитывать — это комиссии за управление (Ter). Как правило европейские фонды обходятся инвесторам дороже (иногда в разы), по сравнению со своими американскими аналогами.
Вышеупомянутый ETF IVV (iShares Core S&P 500) на рынок США — имеет комиссию в 0.03% в год. А его европейский собрат CSPX (iShares Core S&P 500 UCITS ETF) — 0.07%. У других фондов разница в комиссиях может составлять десятые доли процента (0,1-0,5%).
Снова перевес (хоть и чисто символический) не в пользу ирландских фондов.
Предварительные итоги
Просуммировав все вышесказанное, получаем небольшое преимущество дивидендных фондов. Суммарные потери инвестора составят 0,29% (в американских) и 0,37% (в европейских). Выгода от владения дивидендных ETF составляет 0.08% от суммы капитала в год.
Кстати, можно немного захватить в обзор и российские фонды со стратегией инвестирования в Америку и оценить их потери. Например, БПИФ VTBA от ВТБ отслеживает индекс S&P500. Но покупает не акции, а иностранный ETF CSPX. Комиссия ВТБ 0,81% + комиссия CSPX 0.07% = 0,88% полные расходы для инвестора. Плюс потери на налогах в 0,3%. Итого инвестор владея БПИФ VTBA теряет в доходности около 1,2% каждый год.
Другой пример. Сбер имеет фонд SBSP тоже на S&P50, в который покупает акции американских компаний самостоятельно. Никаких посредников в лице иностранных фондов нет. Комиссия составляет — 1% в год. Но . фонд платит с дивидендов 30% налогов. Потери инвестора составят около 1,6% в год.
Но мы немного отвлеклись. Идем дальше.
Двойные потери на дивидендах
Но и это еще не все. Дальше будут еще дополнительные расходы, про которые мы даже не догадываемся.
Для чего мы инвестируем в ETF? Чтобы в будущем жить с капитала.
А как жить? Можно жить на дивиденды. А если фонд реинвестирует дивы — продавать часть акций, на величину поступивших дивидендов.
На первый взгляд это одно и тоже. Оказывается нет. Во втором случае инвестор заплатит налоги дважды.
Для понимания вот вам пример.
Вложили в ETF — 5 000 долларов. Дивидендная доходность фонда — 2% или 100 долларов.
В американских ETF мы получим на руки (за минусом 13% налога) — 87 доллара.
А в европейских?
Со 100 долларов полученных фондом в виде дивидендов — будет удержан налог в 15%. То есть в фонд реинвестируется только $85. Вы хотите забрать эти 85 доллара себе. Как это сделать? Только через продажу части акций. Ок. Продаем акций на 85 долларов и сразу попадаем на второй налог. С $85 нужно заплатить 13% налог на прирост капитала.
Итого до вас дойдет 74 доллара. Мы на пустом месте потеряли 13 долларов.
В аккумулирующих ETF налоговые потери при снятии денег составят 26%.
Как по мне слишком уже дороговато будет обходится владение бездивидендными ETF.
При дивидендной доходности фонда в 2%, имеем налоговые потери:
- в американских ETF — 0,26%;
- в ирландских — 0,52% в год.
При снятие средств, владение ирландскими ETF для инвестора будет обходиться на 0,3% дороже ежегодно.
А что такое 0,3%? На пенсии безопасной ставкой изъятия средств считается 3-4% от суммы капитала. Вы будете ежегодно терять на налогах десятую часть из этой суммы. Планируете жить на миллион в год? Будете жить на 900 тысяч. Сотка ушла на дополнительные налоги. И так будет происходит все время пока вы живете с капитала.
Кстати, если дивидендная доходность ETF будет выше, разница в налоговых потерях тоже увеличится и может доходить до 0,5% от капитала.
Про декларацию
Единственный оставшийся плюс ETF с реинвестированием — не нужно подавать налоговую декларацию каждый год.
У меня есть несколько контраргументов.
- Как только вы начнете продавать ETF (пусть даже одну акцию) — обязательно нужно будет декларировать доходы. А это «обязательно» когда-нибудь произойдет.
- Если вы владеете акциями иностранных компаний (Apple, Coca) или депозитарными расписками (типа Пятерочки или Полиметалла), которые выплачивают дивиденды — вы все равно должны подавать декларацию.
- Заполнение декларации страшно только в первый раз. Ничего сложного там нет. Один раз взять отчет у брокера и внести несколько строчек по поступившим дивидендам. Я трачу на заполнение всей декларации около часа.
Инструкции по заполнению декларации:
Так что лично для меня, делать выбор в пользу ETF с реинвестированием только из-за декларации довольно сомнительный!
Какое мнение у вас по поводу декларации? Какие ETF вам больше по душе: с реинвестированием или выплатой дивидендов?
- Благодарность автору — здесь. ��
- Есть вопросы? �� Задайте их в комментариях. Все читаю, по возможности отвечаю! ��
- Чтобы не пропускать новые статьи, подпишись на мой �� Telegram-канал �� или VK
Рассмотрите вопрос, сравнения иностранных и «наших» ETF и БПИФ с учётом ЛДВ.
Спасибо большое за статью. Хотел уточнитьпро аккумулирующие etf, если я например не собираюсь продавать их много лет и не хочу обналичивать дивиденды, а реивестировать их, то аккумулирующие ведь удобнее и никаких плюсов у ‘американских’ нет?
Удобнее.
Дополнительный фактор — ходят слухи, что возможно скоро будут удерживать 30% с дивов. И тогда аккумулирующие ETF будут еще и выгоднее.
Ах! Все бы хорошо, но я из Крыма и, как выяснилось на практике, мне отказали в подписании формы W-8BEN. Возможно у кого-то из инвесторов тоже есть такой отказ.
Поэтому для себя не нашёл ничего лучшего, чем вкладывать в ETF от Finex — FXUS и FXIT.
Максим, можно узнать ваше мнение про такое решение?
Здесь я вам не советчик. Не сталкивался «с Крымом»
Спасибо за очередную интересную статью. Прекрасный контент!
Подскажите аналог VT с аккумулированием дивидендов. Там конечно совсем непонятно как налоги разобрать при множестве стран. Но может хоть на графики помедитировать для сравнения.
посмотрите в сторону ETF VWRA
Спасибо за статью. Очень полезная. Только при сравнении с БПИФ не учли ЛДВ.
Возможные проблемы с налогом на наследство, перечеркнут все плюсы фондов США
Заранее переводите активы на счёт своим детям и никакого налога не придется платить
Представители IB в интервью говорили, что IB не взимает налог на наследуемые активы.
Сомнительно, это же законы Штатов
Добрый день,
Увлекательно и поучительно что не менее важно читать Вас.
Внесите контекста по поводу налогооблажения, наследства и счетов для детей.
Максим, спасибо большое! У вас очень хороший сайт, все написано интересным и понятным языком!
У меня 5 ETF и все дивидендные
Нельзя сравнивать в лоб налог на дивиденды «здесь и сейчас» выплачивающего фонда и продажу аккумулирующего фонда в будущем. С аккумулирующим фондом мы получим отложенное налогообложение, а в случае с падением стоимости аккумулирующего фонда налог возможно не придется платить вообще, если не будет прибыли.
Еще интереснее ситуация с фондами на неамериканские активы, там разница еще больше нивелируется.
Ну и налог на наследство грабительский для нерезидентов
на bogleheads есть полезные статьи:
https://www.bogleheads.org/wiki/Non-US_investor%27s_guide_to_navigating_US_tax_traps
https://www.bogleheads.org/wiki/Nonresident_alien%27s_ETF_domicile_decision_table
https://www.bogleheads.org/wiki/Nonresident_alien_investors_and_Ireland_domiciled_ETFs
Ооочень полезная информация. спасибо! Обязательно учту!!)))
Здравствуйте! Не могли бы Вы осветить плюсы и минусы фонда QYLD (див.доходность 10%)и стратегию CEF (див.дох. 6%)?
При продаже ирландских ETF Finex через наших брокеров, декларацию подавать не нужно, брокер сам выступает в качестве налогового агента. Фонд можно купить на ИИС, а также воспользоваться ЛДВ.
Статья интересная, скажите почему российские бпифы на тот же индекс мосбиржи не выплачивают дивиденды ? Или вопрос в законадательстве?
Связан с налогами.
В российских БПИФ все поступающие дивы — освобождены от налогов. И фонды реинвестируют их полностью без потерь.
Если они начнут выплачивать дивиденды на руки — с них будет удержан налог 13%.
Сейчас на рынке очень интересная ситуация: владеть фондом на индекс Мосбиржи даже с учетом комиссии выгоднее, чем покупать акции напрямую. Именно за счет такой льготы.
Если интересно почитайте здесь я более подробно все рассказал.
Сегодня открыл брокерский счёт на пробу в Альфа ( дарят 500 руб, на что и повелся �� Пока разбирался с приложением увидел в котировках ETF от iShares Core S&P 500 по тикету IVV.
Счёт новый, КВАЛА у меня нет. Сижу кусаю локти, Толи Альфа просто отображает котировки всем клиентам, Толи даст купить. Лот 447,27$ стоит.
… толи заманивает…
Как получить 500 рублей? Где-то нужно найти правильную ссылку? Я буквально месяц назад карту Альфы получил, но мне никто ничего не предлагает. Я и так скорее всего открыл бы брокерский счет в Альфе (из интереса, посмотреть что у них там внутри), но денежный бонус будет для для меня дополнительным стимулом.
Жене открывал счёт по ссылке: https://alfa ….
При заполнении формы на карту предлогалось сразу открыть брокерский счёт: автоматом стояла галочка получить 500 руб за открытие брокерского счета (ссылка на основную альфа карту). Если такая уже есть можно попробовать открыть другую карту Альфа-Банка https://alfa ….
Когда открывал себе (у меня уже до этого был счёт в Альфа банке и 2 карты) звонил на горячую линию банка, сказали что мне тоже можно принять участие в акции ( проводиться до 25 августа). При переходе по ссылке с телефона открывается приложение Альфа банка на разделе открытие брокерского счета:
https://alfabank.onelink.me/SeeS/3e357ccb
Как мне объяснила Маринка главное перейти по ссылке. Если без перехода по ссылке открыть счёт из приложения альфа банка то 500 руб не начислят, но будет другая акция: 10% начислят в декабре на сумму пополнения БС до 30 сентября.
Через день позвонила другая Маринка от Альфа банка рассказать про Альфа инвестиции. Из разговора с ней узнал что акции действую одновременно, и можно принять участие в обеих сразу.
P.S. Брокерский счёт открылся буквально за минуту, пополнение средств мгновенное. До этого открывал в ВТБ, там пришлось изрядно повозиться заполняя все анкеты. Из минусов у Альфы по тарифу S комиссия 0,3% за сделку. Пока пополнил на 1000 руб (как указано в условиях акции), и заказал обратный звонок от Альфа Капитала от специалиста по инвестициям, что бы расспросить про иностранные ETF, ибо Маринка сказала что если в приложении отобразились, значит можно покупать без условий, но когда задал вопрос про W8BEN, Маринка сказала что мне позвонят из Альфа Капитала и ответят на все вопросы…. Жду второй день ��
Спасибо!
Тоже по ссылке зарегился в инвестициях, пополнил на +1000. Жду бонус.
Из правил по акции 10% годовых: в доках написано, что нужно обязательно пройти по спец. ссылке, иначе бонуса не будет. Так что я сомневаюсь, что акции совмещаются.
Да и под конец акции (до 30 сентября) особого профита не будет. Со ста внесенных тысяч, которые пролежат около месяца мы получим в виде бонуса рублей 800, из которых 300 уйдет на комиссии брокеру. Итого чистый профит — около 500 рублей.
На меньшие вносимые суммы — вознаграждение уменьшаем пропорционально и практически ничего не получаем. Пару-тройку сотен в лучшем случае.
Применил ещё один лайвхак:
По условиям акции нужно купить валюту,облигации или акции на любую сумму. Валюту у Альфы можно покупать лотом 1000$, облигации как правило стоят от 1000₽. Мы же завели всего 1000₽, чтобы получить 500₽ �� поэтому берём акции.
Тут нам поможет другая акции 100 дней: если рекомендованная акции подешевеют через 100 дней, альфа вернёт до 20000₽.
Благо из рекомендаций есть РусГидро за 820 (с копейками), что и было куплено. Даже если через 100 дней будет убыток, альфа его вернёт… остаётся только переждать пока акция отрастает и вернуть свои кровные дважды ��
Я посмотрю в Альфе акция на акции на разные акции …. )))
Купил на заведенную тысячу дешевый БПИФ — пусть лежит до лучших времен. Про акции с убытком чего-то упустил инфу (хотя до этого читал про нее).
Ну ладно не страшно.
FXRD ETF — ирландский фонд выплачивающий дивиденды, поступающие купоны в фонд налогом не облагаются, после получения дивидендов инвестору нужно подать декларацию и заплатить только 13%. Кстати можете сделать на него обзор и добавить в табличку с комиссиями.
Не очень понятно откуда возникает налог 13% если американский фонд сам не платит дивы и налоги с получаевых дивов? Я так понял, подержав такой фонд на внебирже 3 года можно вообще хакнуть систему…
Не может же etf менять цену пая в зависиспости от ее владельца… избирательно брать доп налоги с кого-то…
«Ирландские ETF не имеют резидентства США (капитан Очевидность) как и налоговых льгот. Поэтому …. ставка налога на получение дивидендов от акций компаний, которыми она владеет — составляет 15%»
Ставка налога на получение дивидендов от акций компаний, которыми она владеет — составляет 15% — это относится только к американским компаниям или ко всем? То есть если у меня ETF акций мира или, вообще, на акции развитых стран, за исключением США, то налог тоже 15% или 0?