Надёжные инструменты для старта
Откройте счёт с тарифом «Всё включено» за 5 минут, не посещая офис.
проект «Открытие Инвестиции»
Открыть брокерский счёт
Тренировка на учебном счёте
Об «Открытие Инвестиции»
Москва, ул. Летниковская,
д. 2, стр. 4
8 800 500 99 66
Согласие на обработку персональных данных
Размещённые в настоящем разделе сайта публикации носят исключительно ознакомительный характер, представленная в них информация не является гарантией и/или обещанием эффективности деятельности (доходности вложений) в будущем. Информация в статьях выражает лишь мнение автора (коллектива авторов) по тому или иному вопросу и не может рассматриваться как прямое руководство к действию или как официальная позиция/рекомендация АО «Открытие Брокер». АО «Открытие Брокер» не несёт ответственности за использование информации, содержащейся в публикациях, а также за возможные убытки от любых сделок с активами, совершённых на основании данных, содержащихся в публикациях. 18+
АО «Открытие Брокер» (бренд «Открытие Инвестиции»), лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 045-06097-100000, выдана ФКЦБ России 28.06.2002 (без ограничения срока действия).
ООО УК «ОТКРЫТИЕ». Лицензия № 21-000-1-00048 от 11 апреля 2001 г. на осуществление деятельности по управлению инвестиционными фондами, паевыми инвестиционными фондами и негосударственными пенсионными фондами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг №045-07524-001000 от 23 марта 2004 г. на осуществление деятельности по управлению ценными бумагами, выданная ФКЦБ России, без ограничения срока действия.
10 лучших акций для покупки в 2023 году по мнению американских аналитиков
В США 10 лучших акций для покупки из ниже представленного списка в феврале 2023 года выросли на 15,2% по сравнению с ростом на 6,3% S&P 500.
* Компания Apple Inc. (AAPL)
* Компания Dutch Bros Inc. (BROS)
* Компания Citigroup Inc. (С)
* Amazon.com Inc. (AMZN)
* Компания Walt Disney (DIS)
* Компания PayPal Holdings Inc. (PYPL)
* Компания EOG Resources Inc. (EOG)
* Aeroportuario del Sureste SAB de CV (ASR)
* Тайваньская компания по производству полупроводников ООО (TSM)
* Diageo PLC (DEO)
Эти акции доказали свою состоятельность сделками в первые дни 2023 года.
2022 год был не самым лучшим годом для фондового рынка. Даже после учета дивидендов финальные результаты были неутешительными: S&P 500 упал на 19,4%, Nasdaq — на 33,1%. Катализаторы распродажи Уолл-стрит были очевидны: инфляция, растущие процентные ставки, постоянные страхи рецессии превратились в лавину опасений, которую инвесторы не могли игнорировать, мышление «риска» стало доминировать на рынках. К счастью, это предоставило инвесторам возможность закупить отличные компании со скидкой в новом году. Перед каждым Новым годом USA News выбирают 10 акций для покупки на предстоящий год. Далее мы более подробно рассмотрим каждую из них.
Во-первых, Apple, крупнейшая публичная компания в мире, если исключить поддерживаемых правительством гигантов, таких как нефтяной гигант Saudi Aramco. Как и другие технологические акции, акции AAPL пережили «тяжелые времена» в 2022 году, так как опасения по поводу рецессии и роста процентных ставок напугали инвесторов в этом секторе. После отката в 26,4% в 2022 году Apple теперь торгует с 25-кратной прибылью, предлагая инвесторам надежную точку входа в компанию iPhone стоимостью 2,4 триллиона долларов. Хотя его последний отчет о доходах технически не оправдал ожидания, это было больше связано с проблемами в цепочке поставок, чем с проблемами спроса. Фактически, Apple сообщила об активной установленной базе из более чем 2 миллиардов устройств, а выручка в сегменте высокорентабельных услуг превысила 20 миллиардов долларов. Акции AAPL отошла от своих проблем 2022 года, акции выросли на 16,1% по отчетам на 9 феврале 2023 года.
В то время, как крупные и известные компании, такие как Apple, могут предложить инвесторам некоторую стабильность, небольшие компании имеют больше возможностей для расширения и роста и могут увеличить портфели. Войдите в быстро расширяющуюся сеть кофе Dutch Bros, которая для сравнения составляет примерно 0,25% от размера Apple, несмотря на то, что она стоит более 6 миллиардов долларов. Выручка растет «как на дрожжах», увеличившись на 53% по сравнению с прошлым кварталом. Зародившись на Западном побережье, большинство точек Dutch Bros находятся на Западе и Юго-Западе, 671 место в 14 штатах. Небольшая площадь его магазинов означает, что их относительно недорого открыть, что позволяет увеличить рост расширения сети. Это проявляется в цифрах: Dutch Bros открыли 133 новых магазина в 2022 году, что свидетельствует о том, что они покрыли еще большую часть США (в среднем рост местоположения составляет 25%). Инвесторы вкладываются в BROS, что является для них неплохим стартом в 2023 году; это самая лучшая акция среди 10 представленных, акции BROS выросли на 30% до 9 февраля.
Далее идет Citigroup, многонациональный банк стоимостью около 100 миллиардов долларов как с розничными, так и инвестиционно-банковскими подразделениями. То, что Citigroup предлагает инвесторам, двояко: во-первых, она выплачивает дивидендную доходность в размере 4%, что является хорошим буфером для акционеров в эпоху роста ставок и высокой инфляции. Важно отметить, что эти дивиденды устойчивы с течением времени, при этом Citigroup использует менее 30% прибыли для финансирования своих выплат. Помимо высоких дивидендов, Citigroup также выглядит как стоимостная акция на текущем уровне, торгуясь менее чем за 8 раз больше форвардной прибыли и всего в 0,54 раза больше балансовой стоимости. Известный инвестор и финансовый гуру Уоррен Баффет, который начал покупать акции Citigroup в первом квартале 2022 года с Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A, BRK.B), на конец третьего квартала владел примерно 2,8 миллиардами долларов США в компании. Акции Citigroup выросли на 11,6% в 2023 году по 9 февраля.
Доминирующий интернет-ритейлер Amazon также был назван одной из 10 лучших акций для покупки в 2023 году после несчастного 2022 года, в котором акции потеряли 50% своей стоимости. Виновными были инфляция затрат, жесткий рынок труда, проблемы в цепочке поставок и снижение доверия потребителей. Тем не менее, рынок был готов списать Amazon со счетов. Однако, ее «жемчужина» — Amazon Web Services, большое, быстрорастущее и массово выгодное подразделение облачных сервисов, помогло компании удержаться на плаву. Годовой доход AWS составляет более 85 миллиардов долларов. Учитывая, что облачные сервисы конкурируют с Microsoft Corp. (MSFT), который торгует примерно в 10 раз больше, чем продает, помещая одно и то же кратное на AWS, что составляет 850 миллиардов долларов. При текущей оценке Amazon в 1 триллион долларов инвесторы получают остальную часть масштабной деятельности компании, объем продаж которой в 2022 году составил 434 миллиарда долларов, примерно за 150 миллиардов долларов. AMZN оказался хорошим выбором в 2023 году, акции выросли на 17% до 9 февраля.
Одной из самых важных вещей, которые следует учитывать при выборе акций для покупки и хранения в долгосрочной перспективе, является управленческая команда компании. И с недавним возвращением генерального директора Боба Айгера у Диснея это в пиках. Считающийся одним из лучших генеральных директоров, Айгер председательствовал во время дико успешных приобретений, таких как Pixar, Marvel Entertainment и Lucasfilm, прежде чем передать роль генерального директора Бобу Чапеку в феврале 2020 года. Disney недавно опубликовал свой первый отчет о доходах после возвращения Айгера, в котором компания превзошла ожидания аналитиков как по прибыли, так и по выручке. После повышения цен на потоковый сервис Disney+ потери подписчиков были ниже, чем ожидалось, в то время как доход от тематических парков взлетел на 21% в первом квартале. «Волшебное» шефство Айгера было полностью продемонстрировано в 2023 году, а акции Disney выросли на 27% в этом году до 9 февраля.
Проверенные временем и хорошо управляемые финансовые акции PayPal, как ни странно, торгуются на уровне ниже, чем до пандемии, несмотря на прибыль на акцию в размере $4,13 в 2022 году — выше, чем в любом другом году в период с 2018 по 2020 год. Акции были абсолютно забиты в 2022 году, потеряв 62% из-за более слабой макросреды и расторжения прибыльных отношений с eBay Inc. (EBAY). Акции в настоящее время торгуются примерно в 20 раз больше ожидаемой прибыли в 2023 году, несмотря на пятилетнее среднее соотношение цены и прибыли 36,5. В период с 2015 по 2021 год самый низкий коэффициент прибыли и ежегодности PayPal составил 20,33. Применение этого консервативного кратного среднему ожидаемому доходу 2023 года в размере $4,75 прогнозирует цену в $96,43 за акцию к началу 2024 года, что подразумевает рост примерно на 23% по сравнению с закрытием 9 февраля. Недавно объявленные сделки с Apple Pay по приему карт под брендом PayPal и Venmo должны расширить свое присутствие в розничной торговле, в то время как Amazon также теперь принимает Venmo, предоставляя PayPal доступ к своему обширному онлайн-рынку. Акции PYPL выросли на 10,1% в 2023 году — 9 февраля.
EOG является американским производителем нефти и газа. Компания добилась успехов в 2022, когда акции показали общую доходность в 56,3%. Тем не менее, акции по-прежнему оцениваются как акции с ценной стоимостью. Они торгуются примерно в 10 раз больше прибыли и примерно в 9 раз больше форвардной прибыли. Рост, несомненно, замедлится в 2023 году — раскаленный энергетический рынок вряд ли взлетит, как это было в 2022 году, но инвесторы не должны забывать о стоимости инфляционного хеджирования в своих портфелях. Дивидендная доходность в 2,6% и впечатляюще низкий коэффициент выплат менее 24% также не вызывают доверие у инвесторов. Поскольку опасения по поводу инфляции снизились в первые месяцы 2023 года, акции EOG показали убыток с начала года в размере 1,2% до 9 февраля.
Еще один выбор из прошлогоднего списка — латиноамериканский оператор аэропортов стоимостью 8 миллиардов долларов. Единственная промышленная компания в этом списке, ASR также предлагает географическую диверсификацию и является компанией со средней капитализацией, которая не находится «на радарах» большинства инвесторов. Акции были алмазом в необработанном виде в 2022 году, общая доходность которого составила 17% на медвежьем рынке. Конечно, на это повлияло то, что пассажиропоток возобновился с удвоенной силой в прошлом году: в январе 2023 года пассажиропоток вырос на 29,8% по сравнению с прошлым годом, что было вызвано всплеском на 33,6% в Мексике и увеличением на 37,8% в Пуэрто-Рико. Операторы аэропортов зарабатывают деньги, когда авиакомпании сдают в аренду выход на посадку и оплачивают сборы за посадку, а также от парковки, наземного транспорта, розничной торговли в аэропортах и рекламы. Крупнейшие аэропорты ASR находятся в Канкуне, Мексика; Сан-Хуане, Пуэрто-Рико; и Медельине, Колумбия. Акции выплачивают дивиденды в размере 2,9%, а сами акции выросли на 15,2% в 2023 году по 9 февраля.
Taiwan Semiconductor Manufacturing, бизнес стоимостью 500 миллиардов долларов и доминирующий литейный завод высокого уровня для передовых чипов. В полупроводниковой промышленности литейные заводы — это компании, которые производят чипы для других компаний, и TSM имеет огромную долю рынка чипов 7 нанометров и менее. Apple, которая начала переносить свою цепочку поставок из Китая, является одним из крупнейших клиентов TSM. Компания сообщила о результатах четвертого квартала, которые превзошли все ожидания: выручка подскочила на 43%, а прибыль на акцию выросла на 78%. Торгуясь всего с 14-кратной прибылью и выплачивая дивиденды в размере 1,9%, TSM, кстати, является еще одним холдингом Баффета, и его акции сокрушили его в начале 2023 года, показав прибыль в размере 29,8% до 9 февраля.
Наконец, это Diageo, гигант напитков в Великобритании стоимостью около 100 миллиардов долларов. Потребители Diageo должны быть в состоянии удерживать напряженную макросреду, так как алкоголь, как правило, относительно устойчив к рецессии. Как и в случае с табаком, потребители алкоголя, как правило, имеют достаточный уровень лояльности к бренду, а список элитных брендов компании дает ей завидное преимущество в своем секторе. В группу Diageo PLC входят Johnnie Walker, Guinness, Tanqueray, Don Julio, Smirnoff, Baileys, Ciroc и Bulleit. Несмотря на то, что чистые продажи подскочили на 21,4% в 2022 финансовом году, акции упали, потеряв 17,4%. Это во многом связано с тем, что база находится в Великобритании. А, как известно, прошлый год был не самым удачным для британского фунта. Этот спад не может длиться вечно, и акции теперь торгуются в 21,5 раза форвардной прибыли. DEO до сих пор отставал на рынке rah-rah 2023 года, упав на 3,3% до 9 февраля.
P. S. Еще больше полезной и интересной информации Вы можете найти на нашем YouTube канале и в Telegram��
Как выбирать долгосрочные инвестиции: 6 акций из портфеля Уоррена Баффета
Уоррен Баффет – один из самых известных и уважаемых инвесторов в мире. Один из ключевых элементов его подхода к инвестициям называется value investing – он заключается в том, чтобы находить недооцененные акции. Сегодня мы поговорим о том, как именно знаменитый инвестор выбирает такие акции, и приведем несколько примеров акций конкретных компаний американского рынка.
Как подходить к выбору долгосрочных инвестиций
При выборе вариантов для долгосрочных инвестиций Баффет использует такие параметры как:
- Price/Book (P/B) – соотношение рыночной стоимости акций и текущей чистой стоимости активов (Net Asset), за вычетом всех расходов при немедленной ликвидации.
- Price/Earnings (P/E) – отношение рыночной стоимости акции к годовой прибыли, полученной на акцию.
- Return on equity (ROE) – чистая прибыль в сравнении с собственным капиталом организации.
- дивиденды – выплачивает ли компания дивиденды акционерам.
Портал Investopedia составил список из 6 акций, которые находятся в долгосрочном портфеле Уоррена Баффета.
Nike Inc.
Знаменитый производитель спортивной обуви в последние годы вышел далеко за рамки этой ниши и занимает лидирующие позиции в сегментах экипировки, спорт товаров и любом другом, хоть как-то связанном со спортом.
Компания хорошо зарабатывает, и по различным данным обладает запасами в $4 млрд свободных средств практически с нулевой долговой нагрузкой. Nike также активно действует на развивающихся рынках, включая Китай. Как результат – это один из самых узнаваемых брендов в мире.
Burlington Northern Santa Fe Corp.
Баффет очень верит в эту компанию-оператора железнодорожных грузоперевозок, что вложил в нее $34 млрд. Компании принадлежит или она арендует 310 тысяч км железнодорожных путей в США и Канаде. Компания перевозит практически все встречающиеся в современной экономике товары, от потребительких до автомобилей, нефти и угля.
Такие компании тяжело переживают спады в экономике, но и особенно перспективны в период, который следует сразу за рецессией. Когда экономическая активность увеличивается после спада, транспортные компании становятся первыми, кто выигрывает в этой ситуации. Также у Burlington Northern показатель P/E ниже среднерыночного, и она выплачивает 2% дивидендного дохода.
ConocoPhillips
Торгующаяся на Нью-Йоркской бирже NYSE энергетическая компания, которая участвует в проектах нефтяной и газовой промышленности. ConocoPhillips занимается всем от бурения скважин до нефтепереработки и продажи конечных продуктов, вроде бензина и газа.
Падение нефтяных котировок серьезно ударило по стоимости акций компании, но в 2009 году на фоне глобальной рецессии ConocoPhillips уже проходила через это. Тогда акции за несколько лет взлетели с $28,4 за штуку до более чем $85. Из других плюсов – компания все последние годы выплачивала дивиденды на уровне 4%.
Costco
Знаменитый в США оператор дисконт-магазинов, где покупатели могут приобрести все от еды до хозтоваров большими упаковками, и для этого им нужно оформить специальную карту. Менеджмент Costco долгие годы работает над тем, чтобы по максимуму повышать рентабельность и предлагать покупателям лучшие цены.
В результате бренд крайне популярен в США, и фанаты Costco могут рьяно доказывать, что стоимость членской карточки «окупается» за один поход за продуктами. И тем не менее, деньги за проданные карты – это чистая прибыль компании.
The Coca-Cola Company
Уоррен Баффет владеет акциями Coca-Cola на протяжение десятилетий, и это одна из его наиболее успешных долгосрочных инвестиций.
Компания растет по всему миру. Несмотря на насыщенность американского рынка, доходы Coca-Cola здесь по-прежнему высоки. Кроме того, компания получает львиную долю выручки за границей, в особенности на развивающихся рынках. Например, за прошедший год прибыль в Индии выросла на 25%. Помимо всех плюсов, компания выплачивает 3% дивидендного дохода.
Procter & Gamble
Можно с уверенностью сказать, что практическим в каждом доме в развитых странах (и во многих развивающихся) есть продукты компании Procter & Gamble (PG). Портфель брендов, которыми владеет компания, включает: Tide, Bounty, Pampers, Head & Shoulders, Gillette, Olay, Crest, Oral-B, Dawn, Downy и Duracell.
Долгосрочная стратегия компания заключается в том, чтобы присутствовать только на рынках, где она может получить самую большую долю или стать вторым игроком, но не ниже. Наличие лидирующих позиций позволяет компании регулярно повышать цены, чтобы не снижать доход даже в ситуации возрастающих затрат на производство.
Заключение
Инвестиции на бирже всегда сопровождаются риском. Однако наличие корзины из акций шести стабильных компаний повышает уровень диверсификации и снижает возможные потери.
По словам самого Баффета, на короткой дистанции рынок – это машина для голосования, а в долгосрочной – это весы. Поэтому важно выбирать для инвестиций акции компаний, которые обладают предпосылками для дальнейшего роста, и с которыми очень трудно соперничать.
Купить акции различных американских компаний из России можно без необходимости открывать отдельный брокерский счет у зарубежных брокеров. С помощью рынка иностранных ценных бумаг Санкт-Петербургской биржи инвесторы могут покупать 500 ликвидных акций ведущих компаний всех секторов мировой экономики, в том числе все акции индекса S&P 500.
Чтобы совершать операции с такими акциями вам понадобится брокерский счет – открыть его можно онлайн.
Читайте обзоры, аналитику рынков и инвестидеи в Telegram-канале ITI Capital
Аналитики Jefferies выбрали лучшие акции на 2022 год
Аналитики инвестбанка Jeffries составили список акций компаний из США, Европы и Японии, которые, по их мнению, в 2022 году могут стать лучшим выбором для инвестиций, сообщает CNBC.
В текущем году мировые фондовые индексы росли. Американские Dow Jones Industrial и S&P 500 прибавили 16,8% и 24,26% соответственно. Японский Nikkei 225 с начала года вырос на 3,62%, британский FTSE 100 — на 13,34%, немецкий DAX — на 13,99%
Эксперты Jeffries составили список особенно перспективных акций стоимости без структурных факторов риска и разумно оцененных акций роста. Среди акций стоимости на рынке США в список потенциальных покупок на 2022 год вошли фармацевтическая компания Pfizer, металлургическая Alcoa и крупнейшие банки — Goldman Sachs и JPMorgan Chase.
В список компаний, чьи бумаги представляют наибольший интерес как акции роста, аналитики Jeffries включили Charles Schwab, Deere & Co, Anthem, Chubb, Ford и Electronic Arts, а в список акций качества по разумной цене — бумаги Apple, Microsoft, Alphabet, Walmart, Cisco и Texas Instruments.
«Мы предвидим макроэкономическую ситуацию, в которой [экономический] рост достигнет максимума, а инфляция останется стабильно высокой, что вынудит центральные банки изымать ликвидность . Пока же в США и Японии действуют бюджетные стимулы, которые продолжают поддерживать рост. Мы ожидаем, что доходность облигаций США вырастет в 2022 году, доллар укрепится, а регуляторные меры Китая достигнут своего пика», — заявили аналитики Jefferies.
В банке ожидают «значительного замедления» роста прибыли акций, входящих в индекс MSCI AC World, с 49,3% до 6,1%. Наибольший рост прибыли покажут акции японских компаний, у компаний из США и Европы он будет ниже.
В список лучших европейских компаний, по версии Jefferies, вошли транспортная AP Moeller, металлургическая ArcelorMittal, австрийская энергетическая компания OMV, автопроизводители Daimler и Volvo, норвежская нефтегазовая Equinor, немецкий холдинг Deutsche Post, фармацевтическая компания AstraZeneca, Infineon, STMicroelectronics, Carrefour, Ashtead и производитель шин Michelin.
Также ожидается, что от роста инфляции в Европе выиграют акции сырьевого трейдера Glencore, банковских холдингов ING, Credit Agricole и UniCredit и люксембургской сталелитейной Tenaris.